Отчет по практике в ООО «НПРС-1»

-  по степени срочности оплаты (погашения) (пассив).

Активы в зависимости  от скорости превращения в денежные средства (ликвидности) разделяют на следующие группы:

А1 - наиболее ликвидные активы. К ним относятся денежные средства предприятия и краткосрочные финансовые вложения (стр. 260 + стр. 250);

А2 - быстрореализуемые активы. Дебиторская задолженность и прочие активы (стр. 240 + стр. 270);

A3 - медленнореализуемые активы. К ним относятся статьи из разд. II баланса «Оборотные активы» (стр. 210 + стр. 220 - стр. 216) и статья «Долгосрочные финансовые вложения» из разд. I баланса «Внеоборотные активы» (стр. 140);

А4 - труднореализуемые активы. Это статьи разд. I баланса «Внеоборотные активы» (стр. 110 + стр. 120 - стр. 140). Группировка пассивов происходит по степени срочности их возврата;

П1 - наиболее краткосрочные обязательства. К ним относятся статьи «Кредиторская задолженность» и «Прочие краткосрочные пассивы» (стр. 620 + стр. 660);

П2 - краткосрочные пассивы. Разд. V баланса «Краткосрочные обязательства» (стр. 610 + стр. 630 + стр. 640 + стр. 650 + стр. 660);

ПЗ - долгосрочные пассивы. Долгосрочные кредиты и заемные средства (стр. 510 +стр. 520);

П4 - постоянные пассивы. Статьи разд. III баланса «Капитал и резервы» (стр. 490-стр. 216).

При определении ликвидности  баланса группы актива и пассива  сопоставляются между собой.

Условия абсолютной ликвидности  баланса:

Неравенства 1 и 2 характеризуют текущую  ликвидность, неравенства 3 и 4 – перспективную.

Текущая ликвидность (ТЛ) свидетельствует  о платежеспособности (+) или неплатежеспособности (-) организации на ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени:

ТЛ = (А1+А2) – (П1 +П2).(16)

Перспективная ликвидность (ПЛ) – это прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей:

ПЛ = А3-П3.(17)

 

Для комплексной оценки ликвидности  баланса (применяемой, например, для  выбора наиболее надежного партнера) рассчитывается коэффициент общей  ликвидности баланса. Для соблюдения ликвидности коэффициент должен быть больше или равен единице. Для  анализа ликвидности баланса ООО «НПРС-1» необходимо составить таблицу, используя метод сравнения (таблица 12). Оценим абсолютную ликвидность баланса предприятия ООО «НПРС-1» в 2006-2007 г.г. и проанализируем полученные данные (таблицы 10,11).

Таблица 10 – Анализ актива баланса

Активы, тыс. руб.
2006	2007	2008
А1=9183+1051720=1060903	А1=20772+13387=34159	А1=13261+660478=673739
А2=1601877+115=1601992	А2=1302805+28=1302833	А2=1183328+185=1183513
А3=169875+279121-54475+2428785=2823306	А3=316347+81187-46785+2544292=2895041	А3=378841+20654-56966+2415681=2758210
А4=36+2351908-2428785= -76841	А4=6+2683754-2544292=139468	А4=47+2723359-2415681=307725

Таблица 11 – Анализ пассива  баланса

Пассивы, тыс. руб.
2006 г.	2007 г.	2008 г.
П1=1396479	П1=1212078	П1=1454741
П2=1156536	П2=500984	П2=105607
П3=390247	П3=140000	П3=140000
П4=5669102-54475=5614627	П4=5798365-46785=5751580	П4=6106019-56966=6049053

Проведем сопоставление  полученных данных (таблица 12):

ТЛ₂₀₀₆ = (1060903+1601992) – (1396479+1156536) = 109810 тыс. руб.

ТЛ₂₀₀₇ = (34159+1302833) – (1212078+500984) = - 376070 тыс. руб.

ТЛ₂₀₀₈ = (673739+1183513) – (1454741+105607) = 296904 тыс. руб.

ПЛ₂₀₀₆ = 2823306 – 390247 = 2433059 тыс. руб.

ПЛ₂₀₀₇ = 2895041 – 140000 = 2755041 тыс. руб.

ПЛ₂₀₀₈ = 2758210 – 140000 = 2618210 тыс. руб.

Таблица 12 – Результаты расчета  для определения ликвидности  баланса

Условие абсолютной ликвидности  баланса	2006 г.	2007 г.	2008 г.
А1>П1	1060903<1396479	34159<1212078	673739<1454741
A2>П2	1601992>1156536	1302833>500984	1183513>105607
А3>П3	2823306>390247	2895041>140000	2758210>140000
А4<П4	-76841<5614627	139468<5751580	307725<6049053

На основе сопоставления  можно сделать вывод о том, что условие абсолютной ликвидности  не выполняется ни в одном из исследуемых  периодов, во всех не выполняется первое неравенство. В 2006 г. платежный недостаток– 335576 тыс.руб., в 2007 г. – 1177919 тыс. руб., в 2008 г. – 781002 тыс. руб., что свидетельствует о неспособности предприятия рассчитаться по наиболее срочным обязательствам, но наблюдается тенденция снижения недостатка в 2008 г. на 396917 тыс. руб., что является благоприятным для предприятия. Несмотря на то, что неравенство 2 соблюдается в 2007 г., есть платежный излишек 801849 тыс. руб., текущая платежеспособность предприятия неудовлетворительна -376070 тыс. руб. В 2008 г. предприятие восстанавливает свою текущую платежеспособность 296 904 тыс. руб., что является положительным.

Соблюдение неравенства 3 и 4 свидетельствует о достаточности  перспективной ликвидности предприятия. Однако в реальной платежной ситуации менее ликвидные активы не могут заместить более ликвидные, а перспективная ликвидность – текущую.

Для качественной оценки платежеспособности и ликвидности предприятия кроме  анализа ликвидности баланса  необходим расчет коэффициентов  ликвидности.

Цель расчета - оценить  соотношение имеющихся активов, как предназначенных для непосредственной реализации, так и задействованных  в технологическом процессе, с  целью их последующей реализации и возмещения вложенных средств  и существующих обязательств, которые  должны быть погашены предприятием в  предстоящем периоде.

Данные показатели представляют интерес не только для руководителей  предприятия, но и для внешних  субъектов анализа; коэффициент  абсолютной ликвидности представляет интерес для поставщиков сырья  и материалов, коэффициент быстрой  ликвидности - для банков, коэффициент  текущей ликвидности - для инвесторов.

Для оценки ликвидности предприятия  применяют следующие финансовые коэффициенты:

1. Коэффициент текущей ликвидности (покрытия)

; ;

Нормативный показатель  . Полученный во всех периодах коэффициент текущей ликвидности находится в пределах нормативного показателя, это говорит о том, что у предприятия достаточно оборотных средств, чтобы покрыть свои краткосрочные обязательства.

2. Коэффициент критической (срочной) ликвидности 

 

где    Д – денежные средства и краткосрочные вложения

r_a – дебиторская задолженность со сроком погашения менее 12 месяцев

= =1,04; =

=

Нормативное значение коэффициента К_к.л. 0. В 2006 г. коэффициент соответствовал нормативному значению, в 2007 г.понизился до 0,78., а в 2008 г. повысился до 1,19. Это обусловлено уменьшением кредиторской задолженности и кредитов и займов на 152714 тыс. руб. и увеличением краткосрочных вложений на 647091 тыс. руб.

3.Коэффициент абсолютной ликвидности  :

= = 0,42

= = 0,02

Нормативное значение коэффициента  . Низкое значение показателя абсолютной ликвидности в 2007 г. указывает на снижение платежеспособности предприятия ООО «НПРС-1», в 2008 г. показатель достигает своего нормативного значения, восстанавливается платежеспособность.

Проанализировав финансовые коэффициенты, применяемые для оценки ликвидности предприятия можно  сделать вывод о том, что в 2008 г. все показатели заметно улучшились, что свидетельствует о положительной  тенденции развития, о повышении  платежеспособности предприятия.

Спрогнозировать платежеспособность можно на основе метода экстраполяции.

Прогнозирование строится на основе динамики коэффициента текущей  платежеспособности предприятия К_т.л., нормативное значение которого равно 2, и динамики коэффициента обеспеченности собственными средствами К_о, нормативное значение которого 0,1.

Поскольку значения показателей  выше нормативных, рассчитаем коэффициент  утраты платежеспособности за период равный 3 месяцам:

где      и  - соответственно фактическое значение коэффициента

ликвидности в конце и  в начале отчетного периода

 - нормативное значение коэффициента  текущей ликвидности

6 – период восстановления (прогнозирования) платежеспособности, мес. Т – отчетный период, мес.

. Коэффициент утраты платежеспособности  выше 1, это означает, что в ближайшее  время предприятие сохранит свою  платежеспособность.

 

2.4 Оценка деловой  активности предприятия

Деловую активность предприятия  можно представить как систему  качественных и количественных критериев.

Качественные критерии - это  широта рынков сбыта (внутренних и внешних), репутация предприятия, конкурентоспособность, наличие стабильных поставщиков  и потребителей и т. п. Такие неформализованные  критерии необходимо сопоставлять с  критериями других предприятий, аналогичных  по сфере приложения капитала.

Количественные критерии деловой активности определяются абсолютными  и относительными показателями. Среди  абсолютных показателей следует  выделить объем реализации произведенной  продукции (работ, услуг), прибыль, величину авансированного капитала (активы предприятия).

Относительные показатели деловой  активности характеризуют уровень  эффективности использования ресурсов (материальных, трудовых и финансовых). Используемая система показателей деловой активности базируется на данных бухгалтерской (финансовой) отчетности предприятий. Это обстоятельство позволяет по данным расчета показателей контролировать изменения в финансовом состоянии предприятия.

К системе показателей  деловой активности предприятия  относят:

1. Выручка от реализации - V

На конец 2006 г. на предприятии ООО «НПРС-1» выручка составила 4456105 тыс. руб., к концу 2007 г. показатель вырос до 6297862 тыс. руб., к концу 2008 г. вырос до 6970898 тыс. руб. В дальнейшем показатель выручки понадобится для расчетов других показателей деловой активности.

2. Чистая прибыль - P_r

P_r = Прибыль отчетного года – налог на прибыль)

P_r2006 = 81874 тыс. руб.

P_r2007 = 129818 тыс. руб.

P_r2008 = 307660тыс. руб.

Увеличение прибыли, оставшейся в распоряжении предприятия после  расчетов с бюджетом по налогу на прибыль, является положительной тенденцией развития.

3. Производительность труда - П_Т

где     среднесписочная численность работников

тыс. руб.

 тыс. руб.

тыс.руб.

Результаты показывают тенденцию  роста производительности труда. К  концу 2007 года показатель вырос на 221,5 тыс. руб., а к концу 2008 г. на 60,94 тыс. руб., это свидетельствует о повышении  эффективности использования трудовых ресурсов.

4. Фондоотдача производственных фондов - Ф

где    F_ср – средняя за период стоимость внеоборотных активов

 

руб.; ; 

Полученный результат  означает, что на 1 рубль стоимости  внеоборотных активов реализовано продукции на 1,23 руб. Это достаточно низкий показатель для предприятия нефтяной отрасли. На начало года данный показатель составлял 1,13 руб., следовательно, предприятию за год удалось увеличить фондоотдачу на 0,1 руб., что свидетельствует о положительной тенденции развития.

5. Коэффициент общей оборачиваемости капитала - О_к

где    В_ср – средний за период итог баланса

Показатель означает, что скорость оборота всех средств предприятия 0,90. На начало периода данный показатель составлял 0,77,

6. Коэффициент оборачиваемости оборотных средств - О_об

Ra_ср – средняя за период величина оборотных активов

;  ;

 

Полученный коэффициент  означает, что скорость оборота материальных ресурсов предприятия за анализируемый  период 3,34 или что на 1 рубль оборотных  активов приходится 3,34 руб. выручки. На начало периода данный показатель был 2,45, следовательно, он существенно  увеличился на 0,89.

7. Коэффициент оборачиваемости материальных оборотных средств О_м.ср 

 

где    Z_cр – средняя за период величина запасов и затрат

дней; дней

дней

Полученный коэффициент  означает, что число оборотов за отчетный период, за который материальные оборотные средства превращаются в  денежную форму равно 17,49 дней

8. Средний срок оборота материальных оборотных средств С_м.ср.(дни)