Управление кредитной политикой предприятия как фактор повышения финансовой устойчивости

Общая схема формирования миссии, концепции и стратегии развития банка, а также факторы, определяющие этот процесс, показаны на рисунке 1.5.¹⁰

Исходя из данной схемы, в процессе разработки концепции развития банка (обычно на 3-5 лет) принимают во внимание:

• исторический опыт банка, который с учетом особенностей текущего момента позволяет находить "новые решения, как хорошо забытые старые";
• государственная политика, которая может оказывать существенную поддержку банку, как материальную, так и нематериальную. В результате повышается надежность банка, так как государство выступает гарантом возврата вложений населения;
• экономическое состояние народного хозяйства страны, которое может быть благоприятным или неблагоприятным для банковской системы;
• маркетинг банковских услуг, который позволяет сконцентрировать усилия на наиболее перспективных направлениях развития банка.
• Заметим, что три последних фактора являются взаимосвязанными и формируют внешнюю экономическую среду функционирования банка.

Рис. 1.5. Схема формирования стратегий развития банка и факторы, определяющие этот процесс.

Кредитная политика банка является частью его общей стратегии развития. Основным стержнем банковской стратегии  является прогнозирование разумных альтернатив его развития. При  этом следует исходить из того, что, во-первых, банк - это фирма, деятельность которой связана с повышенными рисками, ибо она функционирует в условиях неопределенности. Во-вторых, банк - это фирма, стремящаяся к повышению своей доходности. Из этого вытекает, что двумя основными факторами, оказывающими влияние на стратегию развития банка и его кредитную политику, являются неопределенность и доходность.

Известно, что в сфере кредитной  политики банки сталкиваются с тремя  основными видами рисков (рис. 1.6).¹¹

Рис. 1.6. Основные виды рисков в сфере кредитной политики

Кредитный риск банка - это риск, связанный с неплатежами по обязательствам и может быть определен как неуверенность кредитора в том, что заемщик будет в состоянии и будет намереваться выполнить свои обязательства по возврату и оплате займа средств в соответствии со сроками и условиями кредитного соглашения.¹²

Избежать кредитный риск позволяет  тщательный отбор заемщиков, анализ условий выдачи кредита, постоянный контроль за финансовым состоянием заемщика, его способностью (и готовностью) погасить кредит. Выполнение всех этих условий гарантирует успешное проведение важнейшей банковской операции - предоставление кредитов.

Применяя те или иные методы и  инструменты, кредитный риск управляется  на всех определяющих стадиях кредитного процесса: разработка основных положений банковской политики, начальные стадии (знакомство) работы с потенциальным клиентом, координация целей банка и интересов клиента, оценка кредитоспособности заемщика, структурирование качественных характеристик кредита, кредитный мониторинг, работа с проблемными кредитами, применение санкций и т.д.¹³

Существуют три основных вида кредитного риска:

1. личный или потребительский риск;
2. корпоративный риск или риск компании;
3. суверенный или страновой риск.

Из-за потенциально опасных последствий кредитного риска важно провести всесторонний анализ банковских возможностей по оценке, администрированию, наблюдению, контролю, осуществлению и возврату кредитов, авансов, гарантий и прочих кредитных инструментов. Общий обзор управления кредитными рисками включает в себя анализ политики и практики банка. Данный анализ должен также определить адекватность финансовой информации, полученной от заемщика, которая была использована банком при принятии решения о предоставлении кредита. Риски по каждому кредиту должны периодически переоцениваться, так как им свойственно изменяться.

Управление кредитным риском требует  от банков постоянного контроля за структурой портфеля ссуд и их качественным составом. В рамках дилеммы "доходность - риск" банки вынуждены ограничивать норму прибыли, страхуя себя от излишнего  риска. Они должны проводить политику рассредоточения риска и не допускать концентрации кредитов у нескольких крупных заемщиков, что чревато серьезными последствиями в случае непогашения ссуды одним из них. Банк не должен рисковать средствами вкладчиков, финансируя спекулятивные (хотя и высокоприбыльные) проекты. За этим внимательно наблюдают банковские контрольные органы в ходе периодических ревизий.

Кредитный риск зависит от внешних (связанных с состоянием экономической  среды, с конъюнктурой ) и внутренних (вызванных ошибочными действиями самого банка ) факторов. Возможности управления внешними факторами ограничены, хотя своевременными действиями банк может в известной мере смягчить их влияние и предотвратить крупные потери. Однако основные рычаги управления кредитным риском лежат в сфере внутренней политики банка.

В конечном счете способность управлять  кредитным риском зависит от компетентности руководства банка и уровня квалификации его рядового состава, занимающегося  отбором конкретных кредитных проектов и выработкой условий кредитных соглашений.

В процессе управления кредитным риском коммерческого банка можно выделить несколько общих характерных  этапов:¹⁴

• разработка целей и задач кредитной политики банка
• создание административной структуры управления кредитным риском и системы принятия административных решений
• изучение финансового состояния заемщика
• изучение кредитной истории заемщика, его деловых связей
• разработка и подписание кредитного согашения
• анализ рисков невозврата кредитов
• кредитный мониторинг заемщика и всего портфеля ссуд
• мероприятия по возврату просроченных и сомнительных ссуд и по реализации залогов.

Согласно Положению об экономических  нормативах и требованиях обязательных для выполнения коммерческими банками Кыргызской Республики максимальный размер риска на одного заемщика, не связанного с банком, не должен превышать следующие значения: для заемщиков, кроме банков (К 1.1) – 20 %, для банков (К 1.3) – 30 %.¹⁵ 

Максимальный размер риска на одного заемщика, связанного с банком, не должен превышать следующие значения: для заемщиков, кроме банков (К 1.2) – 15 %;  для банков (К 1.4) – 15 %.

Норматив максимального размера риска на одного заемщика (К1) рассчитывается по следующей формуле:¹⁶ 

К1 = СЗ / ЧСК * 100 % (1)

• где под совокупной задолженностью, или требованиями – СЗ - понимают общую задолженность одного заемщика по: 
• кредитам (вне зависимости от срока погашения), 
• факторингу, 
• финансовой аренде,  
• межбанковским размещениям, 
• инвестициям в форме долговых обязательств, 
• начисленным процентам к получению,  
• любому другому виду прямой или косвенной выдачи средств заемщикам, которые по сути являются кредитными заменителями,  
• сумме забалансовых обязательств (гарантий, аккредитивов, обязательств на выдачу кредитов), выданных данному заемщику,  
• любому риску банка в отношении третьей стороны, который безусловно гарантирован этим заемщиком; 
• ранее списанным кредитам, в том числе процентам.

В кредитном деле каждого заемщика должны быть подшиты сведения о ранее списанных кредитах и процентах этого заемщика и связанных с ним лиц, которые должны содержать следующую информацию: имя заемщика и связанных с ним лиц, сумму списанного кредита и процентов, дату списания и причину, по которой данная задолженность была списана. Если таковые отсутствуют, то в кредитном деле должно быть заключение уполномоченного лица банка о том, что ранее списанной задолженности этого заемщика и связанных с ним лиц не имеется. 

ЧСК – чистый суммарный капитал банка. 

Процентный риск - это риск для прибыли возникающий из-за неблагоприятных колебаний процентной ставки, которые приводят к повышению затрат на выплату процентов или снижению дохода от вложений и поступлений от предоставленных кредитов.¹⁷

Важную роль при установлении уровня ставки процента играет учет в ней  различных рисков (невозврата кредита, процентного и т.д.). В условиях нестабильной экономики и инфляции важнейшим риском является инфляционный, который подразделяется на риск ожидаемой инфляции и риск неожиданной инфляции (собственно процентный риск), при этом недооценка величины инфляции в кредитной ставке процента, так же как и переоценка ее в депозитной ставке, неблагоприятна для банка.

Управление ставкой процента состоит  в том, чтобы, с одной стороны, правильно оценить риск ожидаемой  инфляции, реальную ставку или премию за отказ от потребления, надбавку (премию) за риск непогашения обязательства (заметим, что они непосредственно ненаблюдаемы, т.е. требуют экспертной оценки) и включить их в размер общей рыночной ставки процента, а с другой — согласовать полученную величину с требованиями спроса и предложения на рынке денег.

Неправильная оценка этих параметров ведет к потерям дохода (к альтернативным убыткам), которые могут возникнуть либо у кредитора (заимодавца), либо у кредитуемого (заемщика). При этом одна из сторон всегда остается в выигрыше и получает дополнительный доход, равный сумме недополученного дохода партнера по данной кредитной операции.¹⁸

Так как банк постоянно находится  в ситуации кредитора (на рынке кредитов) и кредитуемого (на рынке депозитов), правильное назначение ставки процента — необходимое условие безубыточной работы банка.

Для эффективного управления процентной ставкой банком должны соблюдаться  следующие принципы:

• риск невозврата кредита не может быть устранен полностью;
• рассматриваемый риск может быть уменьшен за счет снижения уровня концентрации неблагонадежных заемщиков в общем числе клиентов;
• уменьшение риска достигается снижением ставки банковского процента до (или ниже) уровня средней эффективности вложений. В результате банк снижает свою доходность, но одновременно уменьшает кредитный риск, как бы перераспределяя его между благонадежными заемщиками.

Управления ликвидностью включает в себя совокупность действий и методов  по управлению активами и пассивами.¹⁹

Под управлением активами понимают пути и порядок размещения собственных и привлеченных средств. Как уже отмечалось, банки должны так размещать средства в активы, чтобы они, с одной стороны, приносили соответствующий доход, а с другой - не увеличивали бы риск банка потерять эти средства. В мировой банковской практике управление активами осуществляется посредством ряда методов, к которым, в частности, относятся метод общего фонда средств и метод распределения активов.

Управление пассивами в широком  смысле представляет собой деятельность банка, связанную с привлечение  средств вкладчиков и других кредиторов и определением (регулированием) структуры источников соответствующих средств. В более узком смысле под управлением пассивами (пассивными операциями) понимаются действия банка, направленные на поддержание его ликвидности путем активного поиска привлеченных средств по мере необходимости. Подобные операции считаются рискованными, поэтому в процессе управления пассивами необходимо внимательно сравнивать расходы на привлечение средств с доходами, получаемыми от их вложения.

Управление ликвидностью банка  включает в себя поиск источников заемных средств, выбор среди  них самых надежных с наиболее длительными сроками привлечения, и установление необходимого оптимального соотношения между отдельными видами пассивов и активов, позволяющего банку впредь выполнять свои обязательства перед кредиторами. Кроме того, при формировании кредитных ресурсов следует учитывать все издержки банка, связанные с привлечением средств (включая косвенные, например заработную плату работников банка), с тем расчетом, чтобы они имели минимально допустимый уровень, позволяющий банку не снижать норму прибыли при размещении этих средств в активные операции. Таким образом, процессы управления активами и пассивами взаимосвязаны, взаимозависимы и осуществляются одновременно.

Далее рассмотрены основные нормативы, согласно положению об экономических  нормативах и требованиях, обязательных для выполнения коммерческими банками  и финансово-кредитными учреждениями, лицензируемыми Национальным банком Кыргызской Республики 

Норматив ликвидности необходимо поддерживать на уровне не ниже 30 %.  Норматив ликвидности определяется по формуле: ²⁰ 

К 3 = ЛА / ОБ  (2)

где ЛА — ликвидные активы, к  которым относятся: 

• наличные денежные средства в кассе банка в национальной и иностранной валюте; 
• средства на корреспондентских счетах в банках; 
• межбанковские депозиты и кредиты со сроком погашения 7 дней; 
• государственные казначейские векселя и другие высоколиквидные ценные бумаги, выпущенные Правительством Кыргызской Республики и НБКР, а также ценные бумаги, выпущенные Правительствами и Центральными банками государств. Данные ценные бумаги при подсчете норматива ликвидности учитываются за минусом премии (дисконта) и нереализованной прибыли (убытков); 
• высоколиквидные ценные бумаги, купленные по РЕПО-соглашению.