Анализ текущих денежных средств и ликвидности предприятия

 

Анализ основных технико-экономических показателей показывает, что деятельность ТОО «Кредо-Систем» к 2012 году интенсивно развивается, ведь свою деятельность предприятие начало в апреле 2010 г, за эти два года предприятие набирает хорошие темпы развития.

Так объем реализованной продукции в 2011 г по сравнению с 2010 г вырос на 48 %, однако, в 2012 г этот показатель снизился до 44 %. На  это повлияло то, что на рынке производства и реализации строительных материалов, а особенно лакокрасок  большая конкуренция, особенно продукция китайского производства, которая гораздо дешевле.

Но это не повлияло на получение прибыли предприятием, так чистый доход ТОО «Кредо-Систем» в 2011 г по сравнению с 2010 г вырос на 100 %, т.е. в первый год деятельности предприятие не получало дохода, а в 2012 г прибыль выросла в 7 раз, а рентабельность произведенной продукции возросла в 1,7 тыс.раз, это очень не плохие показатели.

В целом, данный вид деятельности выгодный, так как сейчас очень много потребителей данной продукции в виду больших строек, как местного масштаба, так и республиканского. В будущем данному предприятию рекомендую расширить ассортимент производимой продукции, также для увеличения объема их продаж необходимо  развернуть рекламную компанию.

     В условиях хозяйственной самостоятельности предприятий, сложности их ориентации в рыночных условиях существенно возрастает роль учета и анализа как единого инструмента для принятия различных управленческих решений. Проблема заключается в практическом применении на предприятии хорошо разработанных приемов и методов экономического анализа.

При определении динамики затрат проводится анализ по экономическим элементам затрат, который позволяет изучить состав затрат, определить удельный вес каждого элемента в общей сумме затрат. Сопоставлением затрат по экономическим элементам в абсолютной сумме и в процентах к общим затратам за отчетный год с затратами за предшествующий год выявляются направления в изменении отдельных элементов затрат. (Таблица 2)

 

Таблица 2  - Анализ затрат по экономическим элементам

Элементы затрат	Сумма, тыс. тенге			Структура затрат, %
	2011 г.	2012 г.	+, -	2011 г.	2012 г.	+, -
1	2	3	4	5	6	7
Оплата труда и отчисления с з/п	1340 219	2563 399	1223 180	4,4 37,2	91,3 82,2	86,9 45
Амортизация основных средств	168	165	-3	0,9	-1,8	-2,7
Прочие расходы	1135	1350	215	26,3	18,9	-7,4
Полная себестоимость в том числе: Переменные расходы Постоянные расходы	148568   0 148568	500549   0 500549	351981   0 351981	100   0 100	100   0 100	-   0

Из данных таблицы 2 видно что, затраты предприятия в 2011 году увеличились на 353416 тыс. тенге или 233,7 %.  Изменилась несколько и структура затрат:, трудовых затрат на 91,3, а доля прочих затрат уменьшилась на 7,4.

Объем реализации товара и себестоимость товара являются взаимозависимыми показателями. Объем реализации товара может выражаться в натуральных, условно-натуральных и стоимостных измерителях.

Объем реализации товаров определяется или по отгрузке товара покупателям, или по оплате. От того, как продается товар, какой спрос на нее на рынке, зависит и объем ее реализации. Анализ начинается с изучения динамики структуры реализации товара. (Таблица 3)

 

Таблица 3 - Анализ выполнения плана по реализации товаров ТОО

" Кредо-Систем " за 2012 год

Изделие	Реализация продукции тыс. тенге
	на начало 2012 года	на конец 2012 года	+, -	%
1	2	3	4	5
Продукция	26306,5	11804,8	-14501,7	44,0

 

Из таблицы 3 видно, что за 2012 год на начало по реализации товара не выполнение на 14501,7 тыс. тенге или   44,0%.

ТОО «Кредо-Систем» на основе заключенных долговременных договоров с торгующими организациями и физическими лицами разрабатывает производственные программы выпуска готовой продукции по наименованиям в зависимости от полученных заявок покупателей.

В целях контроля завыпуска продукции  диспетчерские службы ведут оперативный учет объемов производства ежедневно.

Графики выпуска должны увязываться со сроками отгрузки готовой продукции, что позволяет контролировать выполнение договорных обязательств перед покупателями. Выпущенная готовая продукция переходит из сферы производства в сферу обращения.

Сдача готовых изделий из производства на склад оформляется приемо-сдаточными накладными. В них указываются: цех, сдающий продукцию; склад, принимающий ее; номенклатурный номер и наименование продукции; единица измерения, количество, сорт, сроки хранения и температурный режим  и др.

Они подписываются старшим технологом цеха, заведующим складом или другим материально – ответственным лицом, принявшим на хранение продукцию.

Приемо-сдаточные накладные выписываются цехом - сдатчиком в двух экземплярах. Один экземпляр передается заведующему складом, а другой с распиской в приеме продукции остается в цехе.

Одним из показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия, является его ликвидность (платежеспособность), т.е. возможность своевременно погашать свои платежные обязательства наличными денежными ресурсами.

Платежеспособность является внешним проявлением финансового состояния предприятия, его устойчивости. (Таблица 4)

Таблица 4 - Оценка платежеспособности ТОО " Кредо-Систем " за 2010-2012 гг

Показатели	2010 год	2011 год	2012  год	Показатели 2012 год в % к
				2010 г.	2011 г.
1	2	3	4	5	6
1.Коэффициент абсолютной ликвидности	0,0011	0,0046	0,0018	163,6	36,0
2. Коэффициент промежуточной ликвидности	0,23	0,16	0,24	104,3	150,0
3.Коэффициент текущей ликвидности	0,52	0,53	0,58	111,5	109,4

 

На основе полученных значений коэффициентов ликвидности можно сделать вывод о неудовлетворительном финансовом положении предприятия, т.е. предприятие не в состоянии своевременно оплатить свои счета. Наиболее низкие значения наблюдаются у коэффициента абсолютной ликвидности, что позволяют сделать вывод о том, что предприятие не может погасить краткосрочные обязательства за счет имеющейся денежной наличности.

В 2012 году, как по сравнению с 2010 годом, так и по сравнению с 2011 годом, наблюдается увеличение практически всех полученных значений (исключение составляет лишь значительное снижение (64%) коэффициента абсолютной ликвидности в 2012 году по сравнению с 2011 годом). Таким образом, можно отметить, что хотя значения показателей в 2012 году в среднем увеличились, но они по-прежнему остаются очень низкими относительно нормативов по данной группе показателей.

 

 

2.2 Анализ движения текущих денежных средств  ТОО «Кредо-Систем» за 2010-2012  гг.

 

Для того чтобы раскрыть реальное движение денежных средств в ТОО «Кредо-Систем» оценить синхронность поступлений и платежей, а также увязать величину полученного финансового результата с состоянием денежных средств, выделим и проанализируем все направления поступления денежных средств, а также их расходования.

Общее движение денежных средств представлено в приложениях к бухгалтерскому балансу – «Отчет о результатах финансово-хозяйственной деятельности» «Отчет о движении денежных средств».

Данные приложения дают общее представление о движении денежных средств по годам в разрезе видов деятельности: основной или текущей, инвестиционной и финансовой.

Сразу следует отметить, что на исследуемом предприятии никакой финансовой и инвестиционной деятельности не ведется, только в 2010 г. предприятие в разрезе инвестиционной деятельности вложило 677,0 тыс. тенге в приобретение объектов основных средств.

Общее состояние денежных средств и активов представлено в таблице 5.

 

Таблица 5 - Общее движение денежных средств ТОО «Кредо-Систем»

Показатели	Годы				Абсолют измен.	Относит измен.
	2009	2010	2011	2012
1	2	3	4	5	6	7
Денежные средства	2	1	236	11	9	550
Касса	0,5	0,1	16	1	0,5	200
Расчетный счет	1,5	0,9	208	9	7,5	600
Прочие	0	0	12	1	1	100
Кредиторская задолженность	64448	69738	71019	66510	2062	103,20
Дебиторская задолженность	18102	17212	12546	19286	1184	106,54

 

О динамике остатков средств на расчетном счете можно сказать, что она вполне соответствует профилю предприятия.

Для денежных средств на прочих (специальных) счетах в банке характерна тенденция в сторону их уменьшения.

Такое уменьшение денежных средств к концу отчетного периода возможно связано с уменьшением налогооблагаемой базы по налогу на имущество организаций, в которую входят и все денежные средства предприятия.

Но в целом, наметившаяся тенденция к снижению величины денежных средств должна обратить на себя самое пристальное внимание руководства: величины денежных средств должно хватать на осуществление текущей хозяйственной деятельности.

Можно утверждать, что остатки на конец отчетных периодов денежных средств в кассе нестабильны и изменяются на протяжении рассматриваемого периода.

Возможно, это обусловлено тем, что предприятия должны согласовывать с банком, в котором находится его расчетный счет, размер кассового лимита, то есть максимально возможные суммы денежных средств находящейся в кассе. Что касается денежных средств на расчетном счете, то для детального анализа их расходования необходимо просмотреть банковские выписки за соответствующие периоды.

Большое внимание следует уделить динамике изменения кредиторской и дебиторской задолженности. Желательно, чтобы кредиторская задолженность была немного выше дебиторской.

Это обусловлено тем, что дебиторская задолженность - это деньги временно отвлеченные из оборота, а кредиторская - денежные средства, вовлеченные в оборот.

Также нежелательно сильное превышение кредиторской задолженности над дебиторской, потому что в случае требования кредиторов (особенно по краткосрочной задолженности) вернуть долг, предприятие может быть поставлено в зависимость от финансового состояния дебиторов.

Как видно из таблицы 5, кредиторская задолженность в течение трех лет выросла на 3% или на 2062 тыс.тенге, что превышает абсолютное уменьшение денежных средств, т.е. можно сделать предварительный вывод, что в ТОО «Кредо-Систем» присутствует постоянная нехватка денежных средств.

Рост дебиторской задолженности практически на 7%, что в абсолютном выражении составило 1184 тыс. тенге является абсолютно неприемлемым отрицательным фактом.

Отвлечение из оборота предприятия такой суммы негативно сказывается на обороте ее активов, тем более, что всегда есть риск невозврата денег покупателями. Для обеспечения текущей деятельности и расчетов с кредиторами дебиторская задолженность ТОО «Кредо-Систем» (на 01.01.12.) не должна превышать 665111 тыс. тенге.