Управление активными операциями банка и его совершенствование

 

2.3 Качество  активов ООО КБ «Кольцо Урала»

Качество  активов ООО КБ «Кольцо Урала» - чрезвычайно подвижный параметр, в силу чего его необходимо постоянно  анализировать и оценивать. При  этом анализироваться должны:

1)   динамика  объемов и качественный состав активов баланса, в том числе:

-  активов  производительных (прежде всего  операции с клиентами);

- активов  непроизводительных;

- затрат   на   собственные   нужды   (капитализированные   активы, внутрибанковские      денежные   активы,   нематериальные   активы, отвлеченные за счет прибыли средства, расходы и убытки);

2) динамика  объема и состава привлеченных  средств;

3) динамика  объема и состава собственных  средств.

Такой анализ позволяет выявить важные тенденции  в жизни банка (в разрезе укрупненных статей его баланса) и определить, за счет каких операций возросла или уменьшилась прибыльность (убыточность); оценить изменение собственного капитала и иммобилизированных активов; проследить рост (снижение) привлеченных средств; выявить необходимость изменения (сохранения) приоритетов и способов деятельности банка.

Другими словами, оценка портфеля банка (активов, привлеченных средств и собственного капитала) в динамике представляет .собой оценку эффективности управления им своим  балансом, т. е. по сути, всем своим бизнесом. При этом принимаются во внимание альтернативные варианты формирования (переформирования) портфеля банка с учетом его размера, существующих на рынке ставок процентов, максимизации дохода и минимизации издержек. В повседневной оперативной деятельности банка главными переменными для управления им своими активами и пассивами являются процентные доходы и расходы, объемы привлекаемых и размещаемых средств.

Ликвидность банка и ее регулирование. Важной характеристикой качества банковских активов выступает степень их ликвидности.

Все активы ООО  КБ «Кольцо Урала» с точки зрения принципиальной возможности и быстроты их превращения в деньги, причем в такие, которыми он в любое время может свободно распорядиться, группируются следующим образом:

Первоклассные ликвидные средства - средства, находящиеся  в состоянии немедленной готовности, т. е. уже являющиеся или почти являющиеся деньгами. Сюда могут быть отнесены средства в кассе и приравненные к ним средства, деньги на корреспондентских счетах в ЦБ и других банках (за исключением тех из них, которые в данный момент оказались в числе проблемных), векселя первоклассных эмитентов, некоторые государственные ценные бумаги. Средства банка, депонированные в ЦБ в фонд обязательного резервирования (ФОР), - это «живые» деньги, однако воспользоваться ими не может;

Ликвидные средства — средства, которые в ближайшее время могут быть превращены в деньги. Это могут быть возвращаемые кредиты и другие платежи в пользу банка с реальным сроком исполнения в ближайшие 30 дней, часть ценных бумаг, которыми располагает банк, и другие активы;

Низколиквидные  средства - активы, которые в принципе могут быть реализованы, но вероятнее  всего не так скоро, как это  может требоваться банку, и со значительными потерями в цене таких  активов (например, принадлежащие банку  основные фонды);

Неликвидные средства - активы, обратить которые в деньги, скорее всего не удастся (просроченные и безденежные долги банку, активы банка, покупателя на которые не найдется).

Уровень ликвидности  ООО КБ «Кольцо Урала» - дело, прежде всего самого банка, квалификации и  профессионализма его руководства, которое может и обязано определять соответствующую политику и выбирать предпочтительный для данного банка в данных реальных обстоятельствах уровень ликвидности. Вместе с тем делать это следует, естественно, в рамках тех требований, которые ЦБ предъявляет к этому аспекту работы банков.

Анализ ликвидности  начну с определения достаточности  капитала банка. Основой для такого анализа является количественная оценка собственного капитала банка.

Капитал   банка,  является  самым  важным  индикатором  его  текущего финансового  состояния  и  вероятности  выживания  в  будущем.  Хорошо капитализированные банки имеют надежные условия для роста и предлагают более широкий спектр услуг клиентам, они могут переносить временные периоды негативных экономических условий, пережить большой неожиданный рост невыплат их заемщиками, им легче найти возможность занять для покрытия временной нехватки наличности, они могут работать над преодолением нескольких крупных проблем одновременно.

Капитал банка  выполняет функцию средств для начала деятельности банка, получения и поддержки доверия клиентов и функции защиты от банкротства, средства для дальнейшего роста банка и развития новых услуг. Капитал служит регулятором роста банка, приводящим в соответствие требованиям финансовых институтов рост активов банка, создает условия для укрепления жизнеспособности банка.

Оценим экономическую  отдачу собственного капитала (табл. 3):

 

Таблица 3

Расчет экономической  отдачи собственного капитала ООО «Кольцо  Урала», филиал в г. Губкинском

Показатели	Значения
	2006г.	2007г.	2008г.	2009г.	2010г.
	1	2	3	4	5
Посленалоговая прибыль, в рублях	11227	18600	43378	11325	78496
Доналоговая прибыль, в  рублях	12669	24562	67718	49459	150555
Операционные доходы, в рублях	113269	140029	298597	703211	268504
Активы, в рублях	1587058	2385205	4517684	7766604	7894940
Собственный капитал, в  рублях	61725	161096	314008	673296	1182069
Прибыльность	0,886	0,757	0,641	0,229	0,521
Маржа прибыли	0,112	0,175	0,227	0,070	0,138
Уровень эффективности  использования А	0,071	0,059	0,066	0,091	0,138
Мультипликатор капитала	25,712	14,806	14,387	11,535	6,679
Экономическая отдача собственного капитала	0,182	0,115	0,138	0,017	0,066

 

Из таблицы 3 видно, что в течение исследуемого периода экономическая отдача собственного капитала банка была положительной, что говорит об эффективности его использования, однако происходили изменения ее величины: сначала она снизилась с 0,182 на 01.01.04 до 0,115 на 01.01.05, а затем имела тенденцию к росту до 0,138 на 01.01.06, затем опять снизились до 0,017 на 01.01.07 и выросла до 0,066 на 01.01.08. Факторные составляющие экономической отдачи капитала имели такой же характер изменения, то есть они оказали отрицательное воздействие величину экономической отдачи капитала в 2007, 2008, 2009гг. Положительное влияние на экономическую отдачу капитала в 2010г. оказали увеличение маржа прибыли, уровень эффективности использования активов и прибыльности. Это произошло в следствии увеличения доналоговой и посленалоговой прибыли банка, снижения операционных доходов.

Резкое снижение мультипликатора  капитала в 2010г. явилось следствием резкого увеличения собственного капитала по сравнению с увеличением активов.

Определим степень влияние каждого фактора в отдельности (табл. 4).

 

Таблица 4

Расчет факторных влияний  на экономическую отдачу собственного капитала ООО «Кольцо Урала», филиал в г. Губкинском

Показатели и порядок  расчета	Значения
	в долях единиц
	2007 - 2006гг.	2008 – 2007гг.	2009 – 2008гг.	2010 – 2009гг.
Изменение экономической  отдачи капитала = N - Nо	-0,066	0,023	-0,121	0,050
Влияние изменения прибыльности = (Е - Ео)*Н1*Н2*Н3	-0,020	-0,025	-0,030	0,037
Влияние изменения маржи  прибыли = (Н1-Н1о)*Ео*Н2*Н3	0,834	0,560	-1,156	0,103
Влияние изменения эффективности  использования активов = (Н2-Н2о) * Ео * Н1о * Н3	-0,019	0,014	0,041	0,005
Влияние изменения мультипликатора  капитала = (Н3-Н3о) * Ео * Н1о * Н2о	-0,077	-0,003	-0,027	-0,007

 

Таким образом, снижение экономической отдачи капитала в 2007 г. было вызвано в большей степени снижением эффективности использования активов и снижением прибыльности. Этот фактор оказал отрицательное воздействие и в 2009 г.г. Однако значительное увеличение прибыльности в 2010 г., а также увеличение маржи прибыли и уменьшение отрицательной величины мультипликатора капитала в совокупности способствовали увеличению экономической отдачи капитала в 2010 г.

Оценим мультипликативный эффект капитала (табл.5), то есть определим эффективность структуры совокупного капитала банка.

 

Таблица 5

Расчет мультипликативного эффекта капитала ООО «Кольцо  Урала», филиал в г. Губкинском

Показатели	Значения
	2006г.	2007г.	2008г.	2009г.	2010г.
Прибыль, в рублях	11227	18600	43378	11325	78496
Привлеченные средства, в рублях	1525333	2224109	4203676	7093308	6712871
Процентные расходы, в  рублях	58065	65386	149888	438987	477068
Уровень процентной ставки по привлеченным средствам, в процентах	3,81	2,94	3,57	6,19	7,11
Активы, в рублях	1587058	2385205	4517684	7766604	7894940
Собственный капитал, в  рублях	61725	161096	314008	673296	1182069
Мультипликатор капитала	25,712	14,806	14,387	11,535	6,679
Экономическая рентабельность, в процентах	4,37	3,52	4,28	5,80	7,04
Мультипликативный эффект капитала, в процентах	14,38	8,61	10,25	-4,51	-0,47

 

Анализ данных таблицы 5 показывает, что мультипликативный эффект капитала (МЭК) за период 2006-2008гг. положителен, следовательно: структуру капитала банка можно было считать эффективной – достигнута сбалансированность между собственным и заемным капиталом. Однако в 2009г. ситуация изменилась и мультипликативный эффект капитала стал отрицательным, что говорит о неэффективной структуре капитала. В 2010г. ситуация меняется в положительную сторону, однако сбалансированность между собственным и заемным капиталом не достигнута.

Банк недостаточно эффективно использует мультипликативный эффект, поскольку на протяжении всего анализируемого периода величина мультипликатора капитала снижается и становится ниже оптимального значения (8 единиц) в 2010г. Очевидно, что банк обладает значительными возможностями для привлечения дополнительных денежных и финансовых ресурсов без ущерба для его устойчивости, однако не привлекает их, недополучая тем самым возможный доход (прибыль). Возможно, недостаточная величина мультипликатора капитала обусловлена и экономической ситуацией в стране, которая не позволяет банку проводить более активную деятельность и реализовать более рискованную, с точки зрения менеджмента банка, стратегию.

Оценим эффективность управления активами и пассивами, для этого рассчитаем добавленную стоимость капитала (табл.6).

 

Таблица 6

Расчет добавленной  стоимости капитала ООО «Кольцо  Урала», филиал в г. Губкинском

Показатели	Значения
	2006г.	2007г.	2008г.	2009г.	2010г.
Собственный капитал, в  рублях	61725	161096	314008	673296	1182069
Прибыль, в рублях	11227	18600	43378	11325	78496
Процент дохода на собственный  капитал	0,182	0,115	0,138	0,017	0,066
Процентные расходы, в  рублях	58065	65386	149888	438987	477068
Привлеченные средства, в рублях	1525333	2224109	4203676	7093308	6712871
Норма процента на привлеченный капитал	0,038	0,029	0,036	0,062	0,071
Добавленная стоимость	8877,31	13863,98	32181,6	-30343,6	-5510,87