Движение денежных средств на предприятии

Содержание

Введение…………………………………………………………………......…….3

Глава 1. Теоретические основы анализа движения денежных средств на предприятии……………………………..………………………………………...5

1. Содержание, функции, принципы и классификация денежных потоков предприятия…………………………..……………………….5

1.2 Цель, задачи и источники информации анализа движения денежных средств…………………………………………..…………………………………8

3. Методика анализа денежных потоков на предприятии………………………………………………………..…..10

Глава 2. Анализ денежных потоков на предприятии ОАО «Импульс»…………………………..…………………………...……………….15

2.1 Краткая организационная характеристика предприятия  ОАО «Импульс»…………………………….………………………………….………15

2.2 Анализ денежного потока ОАО «Импульс» за 20011-2012гг с применением прямого метода…………………………………………...……18

2.3 Анализ денежного потока ОАО «Импульс» за 2012 год с применением косвенного метода…………………...……………………….….22

Глава 3. Направления повышения эффективности управления денежными потоками ОАО «Импульс»……………………………………..………..……...25

3.1   Пути совершенствования управления денежными потоками предприятия…………………………………………………..………………… 25

3.2 Принципы и последовательность разработки политики управления денежными потоками…………….…………………………………………..… 28

Заключение…………………………………………………………………….…33

Список используемой литературы…………………………...…………………36

Приложения…………………………………………………………………...…38

 

 

Введение.

Эффективное управление потоками денежных средств является одним  из направлений управления финансами  предприятия .

Движение денежных средств  организации представляет собой  непрерывный процесс, при этом для  каждого направления использования  денежных фондов должен быть соответствующий  источник. В широком смысле активы организации представляют собой  чистое использование денежных средств, а пассивы и собственный капитал - чистые источники.

Анализ движения денежных средств проводится по данным отчетного периода.

Распределение денежного потока отражает способность предприятия генерировать денежные средства. Инвесторы и кредиторы смогут прогнозировать уровень дивидендов, но для этого они должны располагать информацией о денежных потоках. Таким образом, данные, позволяющие пользователю прогнозировать распределение денежных потоков, являются ключевыми, что подтверждает актуальность темы курсовой работы.

Искусство управления денежными  оборотами заключается не в том, чтобы накопить как можно больше денег, а в оптимизации их запасов, в стремлении к такому планированию движения денежных оборотов, чтобы  к каждому очередному платежу  предприятия по своим обязательствам обеспечивалось поступление денег  от покупателей и других дебиторов  при сохранении необходимых резервов. Такой подход обеспечивает возможность  сохранения повседневной платежеспособности предприятия, извлечения дополнительной прибыли за счет инвестиции появляющихся временно свободных денежных ресурсов без их замораживания. Построение системы  эффективного управления денежными  оборотами невозможно без наличия  полной и достоверной бухгалтерской  информации о наличии и движении денежных средств организации.

Все это придает особое значение анализу движения денежных средств как важнейшему инструменту  управления денежными потоками, контроля сохранности, законности и эффективности  использования денежных средств, поддержания  повседневной платежеспособности предприятия.

Целью настоящей работы является анализ движения денежных средств предприятия ОАО «Арзамасское опытно-конструкторское бюро Импульс»

Для достижения поставленной цели необходимо решение следующих  задач:

-раскрыть содержание, функции, принципы и классификацию денежных потоков предприятия;

-определить цель, задачи и источники информации анализа движения денежных средств;

-определить методику анализа денежных потоков на предприятии;

-дать краткую организационную  характеристику предприятия ОАО «Арзамасское опытно-конструкторское бюро Импульс»;

-проанализировать движение денежного потока ОАО «Арзамасское опытно-конструкторское бюро Импульс» за 2011-2012гг.

В качестве объекта исследования выступает ОАО «Импульс», а предметом исследования – анализ движения денежных средств предприятия.

Теоретической основой работы послужили нормативные и законодательные акты, отечественная научная и учебная литература.

В качестве информационной базы для написания работы использовалась годовая бухгалтерская отчетность ОАО «Импульс» за период 2011 - 2012 годов.

 

 

 

 

Глава 1. Теоретические основы анализа движения денежных средств на предприятии.

1.1 Содержание, функции, принципы и классификация денежных потоков предприятия.

Организация (предприятие) (франц. organisation, от лат. оrganiso – придаю стройный вид) – это самостоятельный хозяйствующий объект, обладающий правами юридического лица, производящий продукцию, товары, оказывающий услуги, выполняющий работы, занимающийся различными видами экономической деятельности, цель которой – обеспечение общественных потребностей, извлечение прибыли и приращение капитала.

Организация может осуществлять какой-либо из видов предпринимательской деятельности либо одновременно все виды.

В процессе предпринимательской  деятельности у организации возникают  определенные экономические отношения  с ее клиентами: поставщиками и покупателями; партнерами по совместной деятельности; объединениями и ассоциациями; финансовой и кредитной системой и т. п., сопровождающиеся движением денежных средств.

Материальную основу финансов составляют деньги. Однако необходимое  условие возникновения финансов – реальное движение денежных средств: их аккумуляция; расходование и использование  на всех уровнях управления.

Финансовые отношения, возникающие  в процессе образования и использования  финансовых ресурсов предприятия, формируются  в процессе кругооборота его средств, что в свою очередь опосредуется соответствующими денежными потоками по различным видам его деятельности (текущей, финансовой, инвестиционной). (3, 234)

Таким образом, вся совокупность финансовых отношений предприятий  может быть сгруппирована по трем основным денежным потокам и иметь  четкие стоимостные характеристики. Движение средств этих денежных потоков влияет на всю структуру бухгалтерского баланса предприятия, его активы и пассивы, изменение величины всех денежных фондов.

Как говорилось выше, одно из направлений управления финансами предприятия – это управление потоками денежных средств. Одна из задач управления потоками денежных средств заключается в выявлении взаимосвязи между этими потоками и прибылью, т. е. является ли полученная прибыль результатом эффективных потоков денежных средств или это результат каких-либо других факторов.

Под движением денежных средств  понимаются все валовые денежные поступления и платежи предприятия.

Поток денежных средств связан с конкретным периодом времени и представляет собой разницу между всеми поступившими и выплаченными предприятиями денежными средствами за этот период. Движение денег является первоосновой, в результате чего возникают финансы, т.е. финансовые отношения, денежные фонды, денежные потоки. Управление потоками денежных средств предполагает анализ этих потоков, учет движения денежных средств, разработку плана движения денежных средств.

В результате анализа денежных потоков предприятие должно получить ответ на главные вопросы: откуда поступают денежные средства, какова роль каждого источника, на какие  цели они используются? Выводы следует  делать как в целом по предприятию, так и по каждому виду его деятельности: основной, инвестиционной и финансовой. (6, 126)

Денежные потоки связаны  с притоками и оттоками денежных средств.

1.Основная деятельность 

Притоки:

-выручка от реализации продукции;

-поступления дебиторской задолженности, от продажи материальных ценностей, бартера;

-авансы покупателей.

Оттоки:

-платежи поставщикам;

-выплата заработной платы;

-платежи в бюджет и внебюджетные фонды, процентов за кредит;

-погашение кредиторской задолженности.

2.Инвестиционная деятельность

Притоки:

-продажа основных фондов нематериальных активов, незавершенного строительства;

-поступление средств от продажи долгосрочных финансовых вложений;

-дивиденды, проценты от долгосрочных финансовых вложений.

Оттоки:

-капитальные вложения на развитие производства;

-долгосрочные финансовые вложения.

3.Финансовая деятельность

Притоки:

-краткосрочные и долгосрочные кредиты и займы;

-поступления от продажи и оплаты векселей, от эмиссии акций;

-целевое финансирование.

Оттоки:

-погашение краткосрочных и долгосрочных кредитов и займов;

-выплаты дивидендов;

-оплата векселей.

Основная деятельность призвана обеспечивать необходимыми денежными  средствами все три вида и является основным источником прибыли. Инвестиционная и финансовая призваны способствовать, с одной стороны, развитию основной деятельности, с другой — обеспечению ее дополнительными денежными средствами.

 

1.2 Цель, задачи и источники информации анализа денежных средств.

Важная роль анализа денежных потоков обусловлена рядом причин:

-денежные потоки обслуживают  функционирование организации практически  во всех аспектах деятельности;

-оптимальные денежные  потоки обеспечивают финансовую  устойчивость и платежеспособность организации;

-рационализация денежных  потоков способствует достижению ритмичности производственно-коммерческого процесса организации;

-эффективное управление  денежными потоками сокращает  потребность организации в привлечении заемного капитала;

-оптимизация денежных  потоков является предпосылкой  ускорения оборачиваемости капитала организации в целом;

-рациональное использование  высвободившихся денежных средств в результате оптимизации денежных потоков способствует расширению масштабов производства и росту выручки от продажи продукции, товаров (работ, услуг), получению дополнительных доходов.

Цель анализа денежных потоков – получение необходимого объема их параметров, дающих объективную, точную и своевременную характеристику направлений поступления и расходования денежных средств, объемов, состава, структуры, объективных и субъективных, внешних и внутренних факторов, оказывающих различное влияние на изменение денежных потоков. (7, 176)

Задачами анализа денежных потоков организации являются:

-оценка оптимальности  объемов денежных потоков организации;

-оценка денежных потоков по видам хозяйственной деятельности;

-оценка состава, структуры,  направлений движения денежных средств;

-установления источников  поступления и направлений расходования денежных средств;

-выявление и измерение  влияния различных факторов на  формирование денежных потоков,  а также комплексное исследование  факторов, оказывающих на денежные  потоки прямое и косвенное воздействие;

-установление причин  отклонения чистого денежного потока от чистой прибыли;

-расчет уровня достаточности поступления денежных средств;

-оценка динамики потоков  денежных средств и определение  сбалансированности притока и  оттока денежных средств по объему и времени;

-выявление и оценка  резервов улучшения использования  денежных средств, поддержание  достаточного уровня ликвидности предприятия;

-разработка предложений  по реализации резервов повышения эффективности использования денежных средств.

Смысл этого направления  аналитических исследований объясняется нижеизложенными обстоятельствами.

С позиции текущей деятельности денежные средства играют важнейшую  роль (служат универсальным средством  для ликвидации любых пробелов и  сбоев в финансовом и производственном процессах).

Прибыль и денежные средства – не одно и то же; в текущей деятельности приходиться работать не с прибылью, а с деньгами.

С позиции контроля и оценки эффективности функционирования предприятия  важно представлять, какие виды деятельности генерируют основной объем денежных поступлений и оттоков. Не случайно отчет о движении денежных средств, являющийся квинтэссенцией методики анализа, входит в число отчетных форм любого западного предприятия и нередко  приводится в годовом отчете.