Микроэкономика

1. Микроэкономика

1. Характеристика  рыночных механизмов в нефтяной отрасли: спрос, предложение, рыночное равновесие. Воздействие спроса и предложения  на равновесную цену и равновесное  количество продукта

      Важнейшими  элементами рыночного механизма  являются спрос, предложение и цена, то есть рынок – это механизм взаимодействия покупателей и продавцов, в ходе которого они, соотнося спрос и предложение товара, определяют  его цену.

      Понятие «спрос» отражает желание и возможности  приобрести товар, а предложение  – количество товара, которое хотят и могут предложить на рынок продавцы за определенный промежуток времени при всех возможных ценах на этот товар.

      В условиях рынка закон спроса выражается в том, что при прочих равных условиях величина спроса на товар тем выше, чем ниже цена этого товара, и наоборот чем выше цена, тем ниже величина спроса на товар. Действие закона спроса объясняют существование эффекта дохода и эффекта замещения. Эффект дохода выражается в том, что при снижении цены товара потребитель чувствует себя богаче и хочет приобрести большее количество товаров. Эффект замещения состоит в том, что при снижении цены товара потребитель стремится заместить этим подешевевшим товаром, другие, цены на которые изменились.

      Закон предложения состоит в том, что  при прочих равных условиях количество предлагаемого продавцами товара тем выше, чем выше цена этого товара, и наоборот, чем ниже цена, тем ниже величина его предложения.

      Помимо  цены на спрос и предложение оказывают  воздействие и неценовые факторы, среди которых можно выделить следующие:

• на спрос – изменения в  доходах, изменение цен на другие товары, изменение вкусов, привычек, технологии т.д.;
• на предложение – изменение издержек фирмы, изменение количества фирм в отрасли, природные катаклизмы и т.д.

      Под воздействием спроса и предложения устанавливается равновесная (рыночная) цена.

      Равновесие  означает, что все покупатели, которые  могут и хотят приобрести данный товар по определенной цене Р, приобретут его, а все продавцы, которые желают и готовы продать товар по цене Р, продадут его. При этом на рынке не будет не дефицита, ни излишков данного товара.

      Таким образом, действие закона  рыночного  равновесия состоит в том, что:

• цена на рынке стремится к такому уровню, при котором спрос равен предложению;
• если под воздействием неценовых факторов произойдет изменение в спросе или предложении, то установится новая равновесная цена, соответствующая новому состоянию спроса и предложения.

      Механизм  действия закона рыночного равновесия представлен на рисунке 1.1.

      Повышение спроса на графике отразится как  сдвиг кривой спроса вправо (из положения  D в положение D1). В результате установится новая равновесная цена Р₁, которая выше цены первоначального равновесия, а продавцы начнут предлагать больше товара(Q1). Высокая рыночная цена в дальнейшем привлечет новых продавцов к производству и продаже товара, что приведет к росту предложения. Кривая предложения переместится вправо (из положения S в положение S₁). Результатом подобных изменений станет новое равновесие (P₂Q₂). Такие изменения на рынке происходят постоянно, поэтому понятие равновесной цены может быть применимо к какому-то конкретному моменту.

      В экономической теории по нефтяной и  газовой промышленности описаны разнообразные модели спроса и предложения нефти и газа, однако наибольший интерес представляют те аспекты моделей, которые определяют чувствительность предложения к величине прибыли, получаемой от освоения нефтяных и газовых месторождений за вычетом действующих налогов.

      Рассмотрим  основные определения и интерпретацию функций предложения, спроса, равновесия, эластичности, используя упрощенные иллюстрации из нефтегазового производства.

      Прибыль добывающего предприятия можно  выразить следующим соотношением:

                            ,                                                     (1.1)

      где Р – цена 1т.н.э.; Q – объем добычи нефти (газа); e_k – «цена» инвестиций для компании,K – объем инвестиций ;e₁ – средняя заработная плата одного работника; L – затраты труда.

      Функция предложения описывает изменения в объеме добычи (Q), связанные с изменением цен (Р) и затрат производства (e_kK, e₁L). Если величины e_kK и e₁L остаются постоянными, то можно исследовать влияние изменения цен на объем добычи нефти и газа.

      При анализе кривых предложения проводится различие между краткосрочным предложением, когда производственная мощность фиксирована, и долгосрочным, когда мощность можно изменять. Для нефтегазового сектора это различие важно с точки зрения возможностей производства. В краткосрочном периоде возможности добычи нефти, помимо устанавливаемой мощности, обусловлены количеством объектов и запасами месторождений.  Фактическое число объектов, обеспечивающих краткосрочное предложение, обычно не определено.

      Неиспользуемые  мощности требуют затрат на обслуживание. Если не учитывать последствия эксплуатации месторождения и связанные с этим риски, то проектная мощность может быть превышена. В долгосрочной перспективе возможности добычи  определяются масштабами освоения новых ресурсов и запасов и темпами истощения эксплуатируемых месторождений.

      В контексте долгосрочного предложения  обычно отмечают тот факт, что запасы нефти и газа ограничены и поэтому  предложение нефти имеет свои пределы. Однако, такие представления о потенциальном предложении неконструктивны, поскольку с истощением запасов цены будут возрастать, что приведет к снижению спроса и тем самым сохранению оставшегося потенциала предложения.

      Предложение определяется, как желанием производителя осуществлять добычу, так и его возможностями. Экономисты обычно исходят из упрощенного представления о том, что предпочтительнее более высокий уровень прибыли и что добыча будет продолжаться пока она дает прибыль. Однако для нефти и газа эта точка зрения должна быть скорректированной, поскольку их запасы исчерпаемы. Поэтому более высокую прибыль можно получить, извлекая нефть из недр в более поздние периоды, чем в текущий момент. Существует и другой аспект, связанный с критерием максимизации прибыли. Предполагается, что полезность получения дополнительного дохода – положительная величина. Однако если производитель ориентирован на получение прибыли, то дополнительный доход для него имеет небольшую полезность, что снижает желание наращивать добычу. Если к тому же учитывать политические соображения, то проблема «желательности» прироста добычи становится еще более сложной.

      Поставщик ресурса должен решить, как он распределит  разработку (добычу) ресурса во времени. Скорее всего, он стремится найти такую траекторию добычи, при которой стоимость потока прибыли от продажи ресурса во времени будет максимальной. При этом ему приходится учитывать, что получение прибыли от добычи и продажи единицы ресурса сегодня снижает возможность получения прибыли в будущем (то есть приводит к возникновению издержек использования).

      Так как прибыли, полученные от продажи ресурса, фирма может вложить под определенный процент на рынке капитала, то при сравнении вариантов сегодняшней и будущей разработки фирма будет дисконтировать ожидаемые в будущем прибыли с учетом этого процента. Будущие прибыли, таким образом, будут «весить» меньше, чем настоящие. Это говорит в пользу быстрой разработки ресурса. С другой стороны, прибыль от продажи единицы ресурса в будущем превысит сегодняшнюю, если стоимость ресурса, при прочих равных условиях, с течением времени будет возрастать в результате сокращения его запаса. Последнее говорит в пользу замедления разработки ресурса.

      Таким образом, вопрос об оптимальном для  фирмы предложении ресурсов непосредственно связан с проблемой соотношения, с одной стороны, тенденции дисконтирования и, с другой стороны, роста стоимости ресурса (спроса в будущем).

      Функция спроса описывает изменения потребностей экономических субъектов в нефти (газе) или продуктах их переработки.

      Изменения цен приводит к движению вдоль  кривой спроса. Однако если при этом изменяются другие переменные, то кривая спроса смещается. Например, если доходы потребителей возрастают, то кривая спроса обычно сдвигается вправо. При снижении цен на продукты – заменители кривая спроса сдвигается влево. Чувствительность спроса потребителей определяется показателем эластичности. Знание эластичности важно потому, что такая информация позволяет прогнозировать спрос на нефть, хотя это  предполагает наличие прогноза доходов и цен. Однако на практике фактическая оценка эластичности крайне затруднительна, что в большей мере связано с проблемой анализа частичного равновесия. Если объем спроса на продукт является функцией его цены и необходимо анализировать связи между ценами и объемом спроса, то другие параметры должны оставаться постоянными. Именно поэтому рассматриваются лишь небольшие изменения в спросе. Отсюда следует, что если цены меняются существенно, то другие параметры также будут меняться, что делает возможным исключение их влияния на уровень спроса. Например, после нефтяных шоков 70-х годов спрос на нефть упал. Однако резкий рост цен на нефть произошел почти одновременно с промышленным спадом (снижением доходов), изменениями в ценах на другие энергоносители, в энергетической политике и др. В этом контексте измерение эластичности почти теряет практический смысл, поскольку невозможно установить причинно-следственные связи между уровнем спроса и определяющими его параметрами. Поэтому оценки эластичности спроса, приводимые в литературе, следует рассматривать с большой осторожностью.

      С концептуальных позиций влияние цен на продукцию полезно разделить на две составляющие:

1. эффект замещения;
2. эффект доходов.

      На  рисунке 1.2 представлены кривые спроса и предложения газа и определен уровень цен, при котором спрос на газ уравновешивается его производством, то есть достигается положение равновесия. При цене 50 тыс.руб./1000м³ компании выгодно поставлять 10 млрд.³ газа, тогда как потребители готов при этом использовать 20 млрд.м³. Если бы цена на газ могла меняться свободно, она возросла бы до уровня 100 тыс.руб./1000м³, при котором спрос и предложение газа уравновешиваются. Однако государство может регулировать цены на газ, и политика регулирования приводит к тому, что они достигнут этого уровня «эффективной» (равновесной) цены. В нормальных рыночных условиях потребители были бы в состоянии закупать лишь 210 млрд.м³ газа в соответствии со спросом. Однако дополнительные меры регулирования заставляют компании производить 20 млрд.м³. Результатом этого будет более быстрое исчерпание запасов газа при ценах, которые недостаточны для воспроизводства новых запасов.

Рисунок 1.2 – Равновесие спроса и предложения 

      В экономических моделях кривая предложения  определяет объем добычи как функция объемов используемых производственных ресурсов. Эти ресурсы включают капитальные вложения на приобретение оборудования, затраты труда, материалов, запасов и др. Для увеличения добычи нефти и газа необходимо увеличить затраты производственных ресурсов. Целесообразность роста добычи зависит от соотношения между дополнительными затратами на добычу и ценами на нефть и газ. Если затраты выше цен то в условиях рынка добыча нефти и газа будет сокращаться. Превышение цен над затратами в итоге делает добычу выгодной.

      Типичная  кривая предложения выражает рост добычи с увеличением цен. Каждая из кривых на рисунке 1.3 описывает лишь связи между ценами на нефть (газ) и объемами добычи. Реальную динамику кривых S₁, S₂, S₃ определяют другие фактор, в частности цены на производственные ресурсы, величина запасов и др.

Рисунок 1.3 – Динамика предложений нефти (газа) во времени 

      На  рисунке 1.4  представлены кривые  спроса на нефть (газ) D₁,D₂ ,D₃, Каждая из них описывает зависимость при неизменности других факторов, влияющих на спрос: цен на заменители нефти (газа), величины запасов нефти в емкостях, финансовых возможностей потребителей (величины их доходов). В итоге эти факторы определяют конкретную кривую, соответствующую каждому моменту времени.