Совершенствование маркетинговой деятельности

 

Результаты оценки абсолютных показателей финансовой устойчивости ЗАО «РОМАНА» приведены в таблице 3.

 

 

 

Таблица 3 – Показатели финансовой устойчивости ЗАО «РОМАНА» за 2009-2011 гг.

тыс. руб.

Показатель	На конец года			Отклонение  (+,-)
	2009	2010	2011	2010 г. от 2009г.	2011г. от  2010г.
1.Капитал и резервы	21219	22774	22882	+1555	+108
2.Внеоборотные активы	17895	20655	19297	+2760	-1358
3.Наличие собственных  оборотных средств	3324	2119	3585	-1205	+1466
4.Краткосрочные кредиты  и займы	18943	22528	23522	+3585	+994
5.Общая величина запасов  и затрат	26789	27161	28075	372	914
6.Излишек (+), недостаток(-) собственных оборотных средств	-7339	-25042	-24490	+17703	-552
7.Излишек(+), недостаток (-)  общей величины собственного оборотного и заемного капитала	-23397	-25042	-24490	+17703	-552
8. Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования запасов и затрат	-21571	-2514	-968	-19057	-1546
9.Трехкомпонентный показатель  финансовой устойчивости	(0;0;0)	(0;0;0)	(0;0;0)

 

Данные таблицы 3 показывают, что финансовое состояние общества за анализируемый период перешло к четвертому типу устойчивости трёхкомпонентный показатель финансовой ситуации равен: S=(0; 0; 0) в 2009-2011 гг.

Данные таблицы 3 свидетельствуют о том, что предприятие имеет недостаток собственных и привлеченных источников средств для формирования запасов и относится к четвертому типу финансовой устойчивости – кризисное финансовое состояние.

Это обусловлено тем, что значительная доля источников собственных средств направлялась на приобретение основных средств и других внеоборотных активов.

Финансовая устойчивость предприятия может быть восстановлена путем:

- обоснованного снижения  суммы запасов и затрат;

- ускорения оборачиваемости  капитала в оборотных активах;

- пополнения собственного  оборотного капитала за счет  внутренних и внешних источников.

Результаты оценки относительных показателей финансовой устойчивости общества сведены в таблице 4.

 

Таблица 4 – Относительные показатели финансовой устойчивости ЗАО «РОМАНА» за 2009-2011 гг.

Показатель	На конец года			Отклонение  (+,-)
	2009	2010	2011	2010 г от 2009г.	2011г. от  2010г.
1.Коэффициент автономии(Ка)	0,32	0,32	0,34	-	+0,02
2.Коэффициент соотношения  заемных  и собственных средств	0,70	0,65	0,68	-0,05	+0,03
3.Коэффициент обеспеченности  собственными средствами(Кс.с.)	0,07	0,04	0,08	-0,03	+0,04
4.Коэффициент маневренности (Км)	0,16	0,09	0,16	-0,07	+0,07
5.Коэффициент финансирования (Кфин)	0,45	0,46	0,52	+0,01	+0,06

        

Коэффициент автономии не соответствует нормативному значению за все годы анализируемого периода.

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств показывает, сколько привлечено заемных средств, вложенного в активы. Нормативное значение данного коэффициента < 1. В обществе данный коэффициент соответствует нормативному.

В то же время коэффициент обеспеченности собственными средствами продолжает увеличиваться  с 0,7 в 2009 г до 0,6 в 2011 г.

Коэффициент маневренности в течение 2010 г. не соответствовал нормативному значению. В 2009 г. и 2011г. коэффициент маневренности был равен 0,16.  Коэффициент финансирования за анализируемый период не соответствует нормативному значению – во все годы находится на низком уровне и в 2011 г. и  поднялся до 0,52 против 0, 46 в 2010 г.

Таблица 5 – Показатели ликвидности баланса предприятия ЗАО «РОМАНА» за 2009-2011 гг.

тыс. руб.

АКТИВ	На 31.12.2009 г.	На 31.12.2010 г.	На 31.12.2011 г.	ПАССИВ	На 2009 г.	На 2010 г.	На 2011 г.
А1	1300	1356	1399	П1	19259	21568	26877
А2	19786	20567	22964	П2	-	-	-
А3	26345	26789	27161	П3	2000	2000	2000
А4	16567	17895	20655	П4	21219	22774	22882

       

В результате сопоставления активов и обязательств по балансу выявляется несоответствие в первой пропорции, свидетельствующее о недостаточности денежных средств как 2009 г. так и на 2011 г. оплаты срочной кредиторской задолженности, при соблюдении остальных балансовых пропорций.

Собственный капитал на конец периода больше труднореализуемых активов, что необходимо для соблюдения минимального условия его финансовой устойчивости.

Причины столь стремительного сокращения по группе А1, особенно по отношению к предыдущему периоду, заключается в том, что на конец года предприятие, высвободило все свои краткосрочные инвестиции.

Если проанализировать состояние этого актива, то можно отметить, что наибольший удельный вес приходится на расчетные счета.

Особенность деятельности анализируемого предприятия заключается в том, что все средства с расчетного счета списываются в порядке очередности. Это значит, что, если даже кредиторы выставят требование к погашению возникших обязательств, не все они получат свои средства.

Сопоставление А2 и П2 также дает оценку текущей платежеспособности на ближайшее время. На второй и третьей группах условие А2 > П2, и А3 > П3 выполняется за весь анализируемый период

Существуют разные мнения по поводу того, какие конкретно показатели требуется рассчитывать, но в отношение трех основных мнение единое. К ним относятся: коэффициент абсолютной ликвидности (Кла), коэффициент критической ликвидности (Клк), коэффициент текущей ликвидности (Клт) или текущая платежеспособность.

Исходя из этого можно охарактеризовать ликвидность баланса как недостаточную.

 

Таблица 6 – Показатели платежеспособности ЗАО  «РОМАНА » за 2009-2011 гг.

Наименование показателя	На конец года			Отклонение  (+,-)
	2009	2010	2011	2010г  от 2009г.	2011г. от  2010г.
1.Коэффициент абсолютной  ликвидности	003	0,03	0,03	-	-
2.Коэффициент быстрой  ликвидности	0,46	0,47	0,49	+0,01	+0,02
3.Коэффициент текущей  ликвидности	1,04	1,04	1,04	-	-

 

По рассчитанным показателям относительной ликвидности видно, что предприятие является неплатежеспособным по всем параметрам. Коэффициент  абсолютной ликвидности в течение трех лет не изменился, также на низком уровне. Коэффициент текущей ликвидности не изменился за 3 года и равен 1,04.

В качестве рекомендаций можно предложить предприятию снижать краткосрочные обязательства и повышать долю собственного капитала.

Из данных, приведенных в таблице 7 видно, что за исследуемый период коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности в 2011 г. уменьшился по сравнению с 2010 г. 1,1 оборота, а период оборачиваемости сократился в 2011 г. против 2009 г. на 2,2 дня и против 2010 г. на 4,7 дня.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности уменьшился в 2011 г. против 2009 г. на 1,1 оборота и против 2010 г. на 0,7 оборота, а продолжительность оборота увеличилась с 41,2 дня в 2009 г. до 46,6 дня в 2011 г., т. е. на 5,4 дня.

 

Таблица 7 – Показатели деловой активности ЗАО «РОМАНА» за 2009-2011 гг.

Показатель	Годы			Темп изменения %
	2009	2010	2011	2010. от  2009г.	2011 г. от 2010г.
Выручка от  продажи продукции, товаров, работ, услуг тыс. руб.	190948	227510	157188	+36562	-70322
Средняя годовая величина дебиторской задолженности, тыс. руб.	20567	22964	17854	2397	-5110
Средняя годовая величина кредиторской задолженности, тыс. руб.	21568	26877	20069	+5309	-6808
Оборачиваемость дебиторской задолженности, количество оборотов	9,3	9,9	8,8	0,6	-1,1
Период оборачиваемости дебиторской задолженности, дни	39,3	36,8	41,5	-2,5	4,7
Оборачиваемость кредиторской задолженности, количество оборотов	8,9	8,5	7,8	-0,4	-0,7
Период оборачиваемости кредиторской задолженности , дни	41,2	43,1	46,6	1,9	3,5

   

Данные оценки финансовых результатов ЗАО «РОМАНА» сведены в таблице 8.

На основании таблицы 8 можно сделать вывод, что у предприятия значительно уменьшается выручка от продажи товаров, услуг, продукции в 2011 г.

По итогам 2011 г. предприятие получило прибыль в размере 374 тыс. руб., что на 246 тыс. руб. меньше, чем в 2009 г.и на 5449 тыс. руб. меньше чем в 2010 г.

Таблица 8 – Показатели финансовых результатов ЗАО «РОМАНА» » за 2009-2011 гг.

Показатели	Годы			Изменение   (+,-)		Темп изменения, %
	2009	2010	2011	2010 г. от 2009 г.	2011 г. от 2010 г.	2010 г. к 2009г.	2011 г. к 2010 г.
1. Выручка от продажи продукции, товаров, работ, услуг тыс. руб.	190948	227510	157188	+36562	-70322	119,1	69,1
2. Себестоимость   проданных товаров, продукции, работ, услуг тыс. руб.	151344	173861	122306	+22517	-51555	114,9	70,3
3. Прибыль от продажи, тыс. руб.	3328	9278	2395	+5950	-6883	в 2,8 раза	25,8
4. Прочие доходы, тыс. руб.	538	444	345	-94	-99	82,5	77,7
5. Прочие расходы, тыс. руб.	1191	1679	1774	+488	+95	140,9	105,7
6. Прибыль до налогообложения, тыс. руб.	2010	7237	1774	+5227	-5463	в 3,6 раза	24,5
7. Текущий налог на прибыль	32	-	-	-32	-	-
8. Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	620	5823	374	+5203	-5449	в 9,4 раза	6,4