Анализ и разработка предложений по повышению платежеспособности предприятия

Кроме перечисленных  мероприятий по оптимизации структуры  баланса, ТОО «СКМК» для поддержания своей платежеспособности должна добиться сбалансированности денежных потоков, поскольку и дефицит, также как и избыток денежных ресурсов отрицательно влияет на результаты хозяйственной деятельности. Так, при дефицитном денежном потоке снижается ликвидность и уровень платежеспособности предприятия, что приводит к росту просроченной задолженности предприятия по кредитам банку, поставщикам, персоналу по оплате труда. А при избыточном денежном потоке происходит потеря реальной стоимости временно свободных денежных средств в результате инфляции, замедляется оборачиваемость капитала по причине простоя денежных средств, теряется часть потенциального дохода в связи с упущенной выгодой от прибыльного размещения денежных средств в операционном или инвестиционном процессе.

Балансировка и синхронизация  денежных потоков может быть отрегулирована платежным календарем, который можно составлять на ТОО «СКМК» каждый месяц. Платежный календарь даст возможность финансовым службам предприятия осуществлять оперативный контроль за поступлением и расходованием денежных средств, своевременно фиксировать изменение финансовой ситуации и вовремя принимать корректирующие меры по синхронизации положительного и отрицательного денежных потоков и обеспечению стабильной платежеспособности предприятия.

В случае значительного  превышения притока денежных средств необходимо направлять свободные денежные средства на краткосрочные финансовые вложения. Составим приблизительный платежный календарь на 10 дней.

Как показало наше исследование, причиной низкой кредитоспособности ТОО «СКМК» является низкий уровень рентабельности продаж, активов и собственного капитала. Для повышения рентабельности, необходимо найти резервы снижения себестоимости работ (услуг) ТОО «СКМК» за счет увеличения объема их выполнения и сокращения затрат на их выполнение.

Итак, для повышения рентабельности производства предприятию необходимо:

- рационализовать ценовую политику;

- организовать экономию издержек, в том числе за счет более рационального использования материальные ресурсов (топлива, материалов, энергии);

- использовать эффект производственного рычага;

- сократить долю постоянных издержек на управленческий персонал, на содержание объектов недвижимости;

- постоянно выявлять и выпускать в большем объеме наиболее популярные у покупателей и прибыльные виды продукции;

- с целью сокращения расходов и повышения эффективности основной деятельности в отдельных случаях целесообразно отказаться от некоторых малоприбыльных видов деятельности;

- при низкой рентабельности продукции необходимо стремиться к ускорению оборота активов и его элементов, в этой связи возможно целесообразно увеличит число рабочих смен на предприятии.

В то же время производительность активов в значительной степени  обусловливается внутренними факторами  деятельности организации, такими как  менеджмент и инвестиционная политика, следовательно, предприятию ТОО «СКМК» следует разработать мероприятия по улучшению системы управления предприятием.

Необходимо также отметить, что в целях повышения собственной платежеспособности, предприятие должно заботиться о собственном имидже в деловых кругах, а именно пытаться зарекомендовать себя в качестве надежного партнера, своевременно исполняющего все свои обязательства. Положительная кредитная история, участие в крупных проектах, высокое качество выпускаемых товаров и услуг, высокая квалификация и устойчивость положения руководства, адаптивность к новым методам управления и технологиям, влиятельность в деловых и финансовых кругах, - все это будет способствовать улучшению имиджа ТОО «СКМК», а значит и укреплению его кредитоспособности.

 

3.2 Проблемы  повышению платежеспособности предприятия

 

Нами были предложены мероприятия по совершенствованию управления платежеспособностью и кредитоспособностью предприятия ТОО «СКМК». Целью нашего исследования являлся анализ платежеспособности и кредитоспособности ТОО «СКМК» и разработка мер по их совершенствованию.

В таблица И 1 – Проблемы и пути решения платежеспособности предприятия ТОО «СКМК» (ПРИЛОЖЕНИЕ И)

Исходя из данных таблицы  можно проанализировать проблемы и  пути решения платежеспособности предприятия ТОО «СКМК». Для этого необходимо увеличить денежные средства предприятия путем более активной работы в сфере производства и реализации продукции. Необходимо снизить административные расходы и расходы по реализации продукции. А так же улучшения качества производимой чтобы соответствовали мировым стандартам качества используя новые технологии и постепенно вытеснили из Казахстанского рынка товары конкурирующих стран как Китай, Турция и Россия,  чтобы продукция ТОО «СКМК» не уступала их товарам по качеству и была приемлемая цена для сограждан чтобы они могли приобрести наш отечественный товар, и в последующим увеличили собственный капитал предприятия ТОО «СКМК» наладив свою работу и реализовывая товары в больших объемах не только в Республики Казахстан но и в других странах расширяя свой возможности.

Для достижения поставленной цели мы решили ряд задач поставленных во введении. Перейдем непосредственно  к рассмотрению результатов каждой задачи исследования.

Первая задача исследования заключалась в рассмотрении теоретических основ анализа и управления платежеспособностью и кредитоспособностью предприятия.

Мы выяснили, что платежеспособность - это способность предприятия  своевременно рассчитываться по своим  долговым внешним и внутренним обязательствам за счет достаточного наличия ликвидных активов. А под кредитоспособностью предприятия понимается способность и готовность заемщика возвратить кредит в соответствии с условиями кредитного соглашения. Главной целью оценки кредитоспособности предприятия является оценка перспектив устойчивости его финансового положения на срок пользования кредитом. Главное отличие кредитоспособности от платежеспособности заключается в том, что кредитоспособность понятие более широкое, включающее в себя не только критерии финансового благополучия предприятия, но и его имидж в деловых кругах, способность эффективно использовать заемные средства и готовность (желание) своевременно возвратить заемные средства.

Вторая задача исследования заключалась в общей организационно-экономической характеристике ТОО «СКМК». Мы выяснили, что объект нашего исследования ТОО «СКМК» это предприятие сферы услуг по пошиву кожевенно-меховых изделий.

Третья задача исследования заключалась в общей оценке финансового  состояния предприятия по данным баланса. Проведенное исследование показало, что в структуре активов анализируемого предприятия на внеоборотные активы приходится лишь -4,29% совокупных активов, а на долю оборотного капитала приходится 10,12%. Оборотный капитал в основном состоит из дебиторской задолженности, а запасы занимают очень незначительную его часть. В структуре пассивов -7,8% занимает собственный капитал, а 55,3% заемный капитал.

В качестве «плюсов» имущественного положения ТОО «СКМК» можно отметить следующее: 1) Высокую долю денежных средств в оборотных активах. Причем произошло существенное увеличение денежных средств  по сравнению с предыдущим годом. 2) Произошло увеличение совокупных активов, что говорит о расширении масштабов деятельности предприятия и о повышении его деловой активности. 3) Произошло фактическое увеличение основных фондов за счет внедрения новых объектов основных средств.

В качестве «минусов»  отметим: 1) Собственный капитал занимает всего 7,8% от итога баланса что говорит о высокой зависимости предприятия от заемных источников финансирования. 2) Значительное увеличение непокрытого убытка на 76804 тыс. тенге существенно снизило долю собственного капитала и финансовую устойчивость предприятия. 3) Произошло существенное увеличение доли кредиторской задолженности предприятия в структуре баланса, которая превысила долю дебиторской задолженности в структуре баланса на 2,07%, что говорит о нарастающих проблемах с расчетами предприятия с дебиторами и кредиторами. 4) Предприятие понесло убытки в размере 4531 тыс. тенге.

Четвертая задача исследования заключалась в анализе ликвидности и платежеспособности ТОО «СКМК». Проведенный анализ показал, что баланс предприятия неликвиден, поскольку не удовлетворяется первое условие ликвидности: наиболее ликвидные активы не покрывают наиболее срочные обязательства.

За счет высокого объема денежных ресурсов соблюдены условия  абсолютной и промежуточной ликвидности  предприятия. Однако высокий объем  краткосрочных обязательств, не позволяет  удовлетворить условие текущей  ликвидности. Кроме того, была определена общая неплатежеспособность предприятия, причем по степени задолженности по текущим обязательством оно относится к классу неплатежеспособных предприятий, которое не в состоянии восстановить свою платежеспособность в ближайшие 6 месяцев. Причем, за исследуемый период ликвидность и платежеспособность предприятия снизилась, увеличилась задолженность перед другими организациями.

Пятая задача исследования заключалась в оценке платежеспособности ТОО «СКМК». В ходе исследования мы выяснили, что кредитоспособность организации складывается из ряда показателей финансового состояния, из показателей качественного анализа заемщика. По данным анализа мы определили высокую зависимость предприятия от заемного капитала, низкую финансовую устойчивость, низкую обеспеченность собственными оборотными средствами и низкую степень покрытия долгов собственным капиталом.

Прогноз невыполнения клиентом условий договора о кредите показал, что данное предприятие следует  отнести к группе заемщиков, которые  выполнят условий договора.

Основными причинами  такого финансового положения предприятия  стала работа с дебиторской задолженностью, несвоевременная оплата услуг поставщиков  и подрядчиков, нерентабельность основной деятельности.

Оценка кредитоспособности предприятия по методике НБРК показала, что рассматриваемое предприятие соответствует второму классу заемщиков, а это означает, что кредитование данного предприятия связано со средним риском для банка.

В связи с изложенным, мы рекомендуем Банку кредитовать ТОО «СКМК».

Шестая задача исследования заключалась в разработке мер по совершенствованию управления платежеспособностью и кредитоспособностью ТОО «СКМК». Для улучшения финансового положения предприятия необходимо основные силы предприятия направить на сокращение и эффективное управление дебиторской и кредиторской задолженностью, на повышение рентабельности его основной деятельности.

Во-первых, мы предлагаем сократить дебиторскую задолженность  при помощи факторинга и (или) стимулирования оплаты заказчиков, с применением  скидок с цены реализации. А в борьбе с просроченной дебиторской задолженностью можно установить санкции за несвоевременную оплату - штрафы и пени. Вырученные средства следует направить на сокращение кредиторской задолженности.

Во-вторых, мы предлагаем сократить денежные средства их также направить на погашение кредиторской задолженности.

В-третьих, необходимо реструктуризировать  часть кредиторской задолженности  в краткосрочные и долгосрочные займы и кредиты. В результате проведенных мероприятий кредиторская задолженность сократится более чем в 3 раза, а баланс предприятия примет более рациональную структуру. После составления прогнозного баланса с учетом проведенных операций, мы рассчитали ряд финансовых показателей. В результате их анализа можно сделать вывод, что проведенные мероприятия приведут к повышению ликвидности и платежеспособности предприятия. Сроки возможного погашения обязательств сократятся до 2х месяцев, что позволит отнести данное предприятие к классу платежеспособных предприятий. Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности примет рациональное значение, где дебиторская задолженность будет превышать кредиторскую задолженность. Сокращение дебиторской задолженности приведет к увеличению оборачиваемости оборотных активов. Повысится степень покрытия долгов собственным капиталом.

Для укрепления уровня платежеспособности ТОО «СКМК»  недостаточно будет только перечисленных мероприятий, в целом необходимо разработать комплексную стратегию управления финансами организации, которая обязательно должна в себя включить направления по повышению рентабельности производства (это и рационализация ценовой политики, сокращение издержек, экономия ресурсов, предоставление дополнительных прибыльных видов услуг) и по управлению дебиторской задолженностью (организация работы с должниками, предоставление скидок за предоплату, организация претензионной работы с просроченной дебиторской задолженностью).

Также в целях повышения  собственной платежеспособности, предприятие должно заботиться о своем благоприятном имидже в деловых кругах и формировать положительную кредитную историю.

Таким образом, в ходе дипломного исследования все задачи, сформулированные во введении, были решены.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

Устойчивое финансовое положение предприятия является не подарком судьбы или счастливым случаем его истории, а результатом умелого, просчитанного управления всей совокупностью производственно- хозяйственной деятельности предприятия. Эффективность данного управления в настоящее время осложнена рядом факторов, не зависящих напрямую от компетенции и личного опыта лица, занимающегося проведением анализа.

Прежде всего, основной проблемой при проведении финансового  анализа является отсутствие необходимой и полной информации о производственной и финансовой деятельности предприятия.