Оценка изменений финансового положения предприятия гостинично-туристского комплекса на примере ООО "Зодиак"

Все перчисленные методы используются на всех этапах финансового анализа, который сопровождает формирование обобщающих показателей хозяйственной деятельности организации. В ходе формирования этих показателей делается:

• оценка технико-организационного уровня и других условий производства;
• характеристика использования производственных ресурсов: основных средств, материальных ресурсов, труда и заработной платы;
• анализ объема структуры и качества продукции;
• оценка затрат и себестоимости продукции [39].

При этом факторный  анализ может быть как прямым (собственно анализ), так и обратным (синтез). При прямом способе анализа результативный показатель разделяют на составные части, а при обратном — отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель [53].

Целесообразно использовать все методы анализа  для наиболее объективной оценки сложившегося финансово-экономического состояния предприятия и определения  стратегии и тактики его развития.

Финансовый анализ осуществляется на прочном фундаменте информационного обеспечения, центральным звеном которого выступает система учетно-аналитического обеспечения. Информационное обеспечение финансового анализа включает данные бухгалтерского учета, статистического учета, разнообразную маркетинговую информацию. На уровне организации одной из составляющих информационного обеспечения финансового анализа на перспективу являются бухгалтерские данные.

Исследование проблемы информационного  обеспечения финансового анализа  показало, что имеются два принципиально  различающихся подхода к данному  вопросу. Один подход, к сторонникам которого относится Г.В. Савицкая, является достаточно распространенным в отечественной литературе, он ограничивает финансовую базу информационного обеспечения исключительно бухгалтерской отчетностью, второй подход, сторонником которого выступает О.В. Ефимова, предполагает использование значительно более широкого круга информации.

Первый подход к определению информационной базы сужает возможности финансового анализа и его результативность. Выделяя в финансовом анализе в качестве его составляющей оценку финансового состояния, можно утверждать, что информация, содержащаяся в бухгалтерской отчетности, достаточна только для ретроспективного анализа финансового состояния, в то время как перспективный анализ финансового состояния требует дополнительной информации о тенденциях развития внешней и внутренней среды. Еще более широкий круг информации необходим для обоснования инвестиционных решений, рассмотрения финансовых альтернатив и других вопросов перспективного финансового анализа.

Преимуществом информации финансового  учета и отчетности является ее сравнительная  достоверность, поскольку она отражает события, уже имевшие место, при  этом, показатели одной группы измерены количественно. Тот факт, что формирование показателей финансового учета  и отчетности базируется на общих  методологических принципах ведения  бухгалтерского учета с определенными  допущениями, позволяет говорить о  достаточно высокой степени надежности такой информации.

Чаще всего годовая и квартальная  отчетность являются единственным источником внешнего финансового анализа. 

В составе годового бухгалтерского отчета предприятия представляют следующие  формы, являющиеся информационной базой  финансового анализа: 

1)форма №1 «Баланс предприятия», в котором фиксируются стоимость (денежное выражение) остатков имущества, материалов, финансов, образованный капитал, фонды, прибыль, займы, кредиты и прочие долги и обязательства. В балансе содержится информация о состоянии и составе хозяйственных средств предприятия, входящих в актив, и источников их образования, составляющих пассив. Эта информация представляется "На начало года" и "На конец года", что и дает возможность анализа, сопоставления показателей, определяя их рост или снижение. Баланс используется для оценки финансового состояния предприятия, анализа состава и структуры имущества и источников его формирования, состояния ликвидности баланса, степени финансовой независимости.

Однако отражение в балансе  только остатков не дает возможности  ответить на все вопросы собственников  и прочих заинтересованных пользователей. Нужны дополнительные подробные сведения не только об остатках, но и о движении хозяйственных средств и их источников. Это достигается введением следующих форм отчетности: 

2)форма №2 «Отчет о прибылях и убытках». На его основании проводится анализ динамики и структуры финансовых результатов, оценивается "качество" прибыли;

3)форма №3 «Отчет о движении  капитала» Позволяет оценить динамику и структуру собственного капитала и резервов; 

4)форма №4 «Отчет о движении денежных средств» составляется по кассовому методу и используется для характеристики денежных потоков предприятия в текущей, инвестиционной и финансовой деятельности предприятия, позволяет оценить степень перелива капитала из одной сферы деятельности в другую; 

5)форма №5 «Приложение к бухгалтерскому балансу» позволяет расшифровать показатели состава и движения имущества, обязательств, дебиторской и кредиторской задолженности, финансовых вложений;

6) «Пояснительная записка» с  изложением основных факторов, повлиявших  в отчетном году на итоговые  результаты деятельности предприятия,  с оценкой его финансового  состояния.

Наиболее информативной формой для анализа и оценки является бухгалтерский баланс. Актив баланса характеризует имущественную массу предприятия, т.е. состав и состояние материальных ценностей, находящихся в непосредственном владении хозяйства. Пассив баланса характеризует состав и состояние прав на эти ценности, возникающих в процессе хозяйственной деятельности предприятия у различных участников коммерческой деятельности (предпринимателей, акционеров, государства, инвесторов, банков и др.).

Баланс отражает состояние предприятия  в денежной оценке.

В актив баланса включаются статьи, в которых объединены определенные элементы хозяйственного оборота предприятия  по функциональному признаку. Актив  баланса состоит из двух разделов. В I разделе «Внеоборотные активы» отражаются здания, сооружения, машины, оборудование, т.е. основные средства; долгосрочные финансовые вложения, в т.ч. инвестиции в дочерние и иные предприятия; нематериальные активы.

Раздел II актива баланса «Оборотные активы» отражает величину материальных оборотных средств: производственных запасов, незавершенного производства, готовой продукции, наличие у  предприятия свободных денежных средств, величину дебиторской задолженности  и прочих оборотных активов. В Российской Федерации актив баланса строится в порядке возрастающей ликвидности средств, т.е. в прямой зависимости от скорости превращения этих активов в процессе хозяйственного оборота в денежную форму. Так, в разделе I актива баланса показано недвижимое имущество, которое практически до конца своего существования сохраняет первоначальную форму. Ликвидность, т.е. подвижность этого имущества в хозяйственном обороте самая низкая. В разделе II актива баланса показаны такие элементы имущества предприятия, которые в течение отчетного периода многократно меняют свою форму. Подвижность этих элементов актива баланса, т.е. ликвидность, выше, чем элементов раздела I. Ликвидность же денежных средств равна единице, т.е. они абсолютно ликвидны. 

В пассиве баланса группировка  статей дана по юридическому признаку. Вся совокупность обязательств предприятия  за полученные ценности и ресурсы, прежде всего, разделяется по субъектам: перед собственниками предприятия и перед третьими лицами (кредиторами, банками и др.). Пассив баланса состоит из трех разделов.

В разделе III пассива баланса «Капитал и резервы» отражаются обязательства  перед собственниками или собственный  капитал, который в свою очередь  состоит из двух частей:

• из капитала, который получает предприятие от акционеров и пайщиков в момент учреждения предприятия и впоследствии в виде дополнительных взносов – Уставный капитал;
• из капитала, который предприятие генерирует в процессе своей деятельности, фондируя часть полученной прибыли: Добавочный капитал и Резервный капитал.

В разделах IV и V пассива баланса  отражаются внешние обязательства  предприятия (заемный капитал или  долги), которые подразделяются на долгосрочные и краткосрочные. Внешние обязательства представляют собой юридические права инвесторов, кредиторов на имущество предприятия. С экономической точки зрения внешние обязательства – это источник формирования активов предприятия, а с юридической – это долг предприятия перед третьими лицами. 

Статьи пассива баланса группируются по степени срочности погашения  обязательств. Первое место занимает уставный капитал как наиболее постоянная часть баланса. За ним следуют  остальные статьи.

Форма №2 «Отчет о прибылях и убытках» содержит сведения о текущих финансовых результатах деятельности предприятия за отчетный период. Здесь показаны величина балансовой прибыли или убытка и слагаемые этого показателя:

• прибыль (убыток) от реализации продукции;
• операционные доходы и расходы (положительные и отрицательные курсовые разницы);
• доходы и расходы от прочих внереализационных операций (штрафы, убытки от безнадежных долгов и т.п.).

В форме №2 представлены также затраты  предприятия на производство реализованной  продукции (работ, услуг) по полной или  производственной себестоимости, коммерческие расходы, управленческие расходы, выручка  нетто от реализации продукции, товаров, работ, услуг. Показаны сумма налога на прибыль и отложенные налоговые  обязательства.

Отчет о прибылях и убытках является важнейшим источником для анализа  показателей рентабельности предприятия, рентабельности реализованной продукции, рентабельности производства продукции, определения величины чистой прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, и других показателей. Эта форма составлена таким образом, что, взглянув на нее, даже неподготовленный пользователь может составить представление о том, насколько прибыльно работает предприятие, а также и о наличии коммерческих направлений деятельности и их эффективности у некоммерческих предприятий. 

Необходимо отметить, что, анализируя тенденции основных показателей, необходимо принимать во внимание влияние некоторых  искажающих факторов, в частности  инфляции. Не стоит забывать, что  и сам баланс, являясь отчетной формой, не свободен от некоторых ограничений. Остановимся на наиболее важных из них. 

Во-первых, баланс отвечает на вопрос, что представляет собой предприятие  на данный момент согласно используемой учетной политике, но не отвечает на вопрос, в результате чего сложилось  такое положение. 

Во-вторых, по данным отчетности можно  рассчитать целый ряд аналитических  показателей, однако все они будут  бесполезны, если их не с чем сравнить. Баланс рассматриваемый изолировано, не обеспечивает пространственной и  временной сопоставимости. Поэтому  его анализ должен проводиться в  динамике.

В-третьих, баланс есть свод моментальных данных на конец отчетного периода  и в силу этого не отражает адекватно  состояние средств предприятия  в течение отчетного периода. Это относится, прежде всего, к наиболее динамичным статьям баланса. Так, наличие на конец года больших по удельному весу запасов готовой продукции вовсе не означает, что это положение было в течение года постоянным, хотя сама по себе такая возможность не исключается. 

В-четвертых, показатель прибыли, являющийся одним из важнейших показателей  деятельности предприятия, отражен  в балансе не достаточно полно. Представленная в нем абсолютная величина накопленной  прибыли в отрыве от затрат и объема реализации не показывает, в результате чего сложилась именно такая сумма. 

В-пятых, необходимо понимать, что  валюта баланса вовсе не отражает той суммы средств, которой реально  располагает предприятие, его «стоимостной оценки». Основная причина состоит в возможном несоответствии балансовой оценки хозяйственных средств реальным условиям вследствие инфляции, используемых методов учета и др. [42].

Итак, можно сказать, что основной принцип аналитического чтения финансовых отчетов – это дедуктивный метод, т.е. движение от общего к частному. Но он должен применяться многократно. В ходе такого анализа как бы воспроизводятся историческая и логическая последовательность хозяйственных фактов и событий, направленность и сила влияния их на хозяйственную деятельность предприятия [44]. 

Глава 2. Аналитическое исследование финансового состояния предприятия гостинично-туристского комплекса ООО «Зодиак»

2.1 Экономико-организационная характеристика предприятия гостинично-туристского комплекса ООО «Зодиак»

ООО «Зодиак» представляет собой общество с ограниченной  ответственностью, т.е. это коммерческая организация, учрежденная единственным лицом – компанией «Кристалина Инвестментс Лимитед» (страна регистрации – Британские Виргинские острова),  уставный капитал составляет 10 000 руб. и полностью принадлежит единственному участнику ООО «Зодиак».

ООО «Зодиак» зарегистрировано 17 июля 2008 года.

Гостиничный комплекс «Гранд Петергоф Спа отель» расположен по адресу г.Петергоф, ул. Гофмейстерская, д.2, литер А.

Находясь  на примерно равном удалении от Петродворца и Стрельны, «Гранд Петергоф СПА Отель» предоставит своим гостям удобную возможность посещать достопримечательности обоих городов.

Открытие  «Гранд Петергоф Спа отеля» состоялось 3 июня 2009 года.

 «Гранд Петергоф Спа Отель» — это гостиничный комплекс в стиле дворянской усадьбы XIX века, расположенный между Константиновским Дворцом и Государственным музеем-заповедником «Петергоф».