Состав, динамика и показатели использования краткосрочных активов СООО «Домовой-РП»

 

Окончание таблицы 2.4

 

1	2	3	4	5	6
Среднегодовая стоимость краткосрочных активов, млн р.	30436	61487	79181	31051	17694
Коэффициент оборачиваемости
первой стадии кругооборота	3,08	2,60	1,73	-0,48	-0,86
второй стадии кругооборота	3,82	3,20	2,32	-0,63	-0,88
третьей стадии кругооборота	3,96	2,81	1,92	-1,15	-0,89
всех краткосрочных активов	1,63	1,28	0,86	-0,36	-0,42
Длительность оборота, дней
первой стадии кругооборота	116,9	138,7	207,8	21,8	69,1
второй стадии кругооборота	94,1	112,6	155,0	18,4	42,5
третьей стадии кругооборота	91,0	128,3	187,7	37,3	59,4
всех краткосрочных активов	220,7	282,3	418,5	61,6	136,3

 

Примечание — Источник: собственная разработка на основе данных СООО «Домовой-РП».

 

Как видно из таблицы 2.4, коэффициент оборачиваемости краткосрочных активов на первой стадии оборота в 2011 г. составил 3,08, в 2012 г. – 2,60, снизившись на 0,48, в 2013 г. – 1,73, снизившись на 0,86. Коэффициент оборачиваемости краткосрочных активов СООО «Домовой-РП» на второй стадии оборота в 2012 г. составил 3,20, снизившись по сравнению с 2011 г. на 0,63, в 2013 г. – 2,32, снизившись по сравнению с предыдущим годом на 0,88. Аналогичная тенденция прослеживается при анализе коэффициента оборачиваемости на третьей стадии оборота. Коэффициент оборачиваемости всех краткосрочных активов СООО «Домовой-РП» в 2011 г. составил 1,63, в 2012 г. – снизился на 0,36 до 1,28, в 2013 г. продолжил снижение и составил 0,86. Неблагоприятная динамика оборачиваемости краткосрочных активов свидетельствует о неэффективности использования краткосрочных активов в анализируемой организации. Так, длительность одного оборота краткосрочных активов в 2011 г. составила 220,7 дня, в 2012 г. – 282,3 дня, увеличившись на 61,6 дня, в 2013 г. – 418,5 дня, увеличившись за год на 136,3 дня.

Проведем анализ оборачиваемости отдельных элементов краткосрочных активов СООО «Домовой-РП». Анализ показателей состояния производственных запасов в организации приведен в таблице 2.5.

 

Таблица 2.5 — Показатели состояния производственных запасов СООО «Домовой-РП» в 2011-2013 гг.

 

Показатели	2011	2012	2013	Отклонение, +/-
				2012 от 2011	2013 от 2012
1	2	3	4	5	6
Оборачиваемость производственных запасов, дней	116,9	138,5	208,1	+21,6	+69,6

 

Окончание таблицы 2.5

 

1	2	3	4	5	6
Оборачиваемость производственных запасов, раз	3,08	2,60	1,73	-0,48	-0,87
Производственные запасы на 1000 р. продукции, р.	324,7	384,6	578,0	+59,9	+193,4

 

Примечание — Источник: собственная разработка на основе данных организации.

 

Как видно из таблицы 2.5, в 2011 г. оборачиваемость производственных запасов СООО «Домовой-РП» в днях составила 116,9 дня, что является средним показателем для промышленности Беларуси. В 2012 г. в результате падения платежеспособного спроса клиентов мебельного производства и нарушение макроэкономической стабильности оборачиваемость производственных запасов несколько замедлилась и по итогам года составила 138,5 дня, увеличившись более чем на 21 день. По итогам 2013 г. в результате падения объемов производства и реализации мебели оборачиваемость производственных запасов в СООО «Домовой-РП» продолжила снижение и составила 208,1 дня.

В организации наблюдается негативная динамика показателя уровня производственных запасов в расчете на 1000 р. реализованной продукции. В 2011 г. данный показатель составил 324,7 р., что является высоким показателем и свидетельствовало о нерациональном уровне производственных запасов в организации. Однако в 2012-2013 гг. замедление оборачиваемости производственных запасов СООО «Домовой-РП» вызвало увеличение данного показателя. Следовательно, имеет место дополнительное вовлечение средств, вложенных в производственные запасы, поскольку темпы роста выручки от реализации анализируемой организации отстают от темпов роста производственных запасов. Все это свидетельствует о плохой организации снабжения в СООО «Домовой-РП», недостаточно эффективном нормировании и использовании производственных запасов. Графически динамика производственных запасов на 1000 р. реализованной продукции представлена на рисунке 2.2.

 

/Рисунок 2.2 — Динамика производственных запасов в расчете на 1 рубль выручки от реализации СООО «Домовой-РП», р.

Примечание — Источник: собственная разработка на основании данных СООО «Домовой-РП».

Проведем анализ эффективности использования краткосрочной дебиторской задолженности СООО «Домовой-РП» в 2011-2013 гг. Данные приведены в таблице 2.6.

 

Таблица 2.6 — Показатели оборачиваемости и рентабельности дебиторской задолженности СООО «Домовой-РП»

 

Показатели	2011 г.	2012 г.	2013 г.	Отклонение, +/-
				2012 к 2011	2013 к 2012
Оборачиваемость дебиторской задолженности, раз	62,61	20,02	7,24	-42,59	-12,78
Средний срок погашения дебиторской задолженности, дней	5,7	18,0	49,7	+12,3	+31,7
Рентабельность дебиторской задолженности по прибыли от реализации, процентов	2628,1	529,1	29,3	-2099	-499,8

 

Примечание — Источник: данные СООО «Домовой-РП».

 

Как видно из таблицы 2.6, наблюдается негативная динамика оборачиваемости дебиторской задолженности СООО «Домовой-РП». Так, в 2011 г. коэффициент оборачиваемости составил 62,61, в 2012 г. – снизился до 20,02, что обусловлено быстрым ростом краткосрочной дебиторской задолженности, в 2013 г. – вновь снизился и составил 7,24. Средний срок погашения дебиторской задолженности анализируемой организации в 2011 г. составил 5,7 дня, в 2013 г. – 49,7 дней. Следует отметить существенное ухудшение рентабельности дебиторской задолженности анализируемой организации: с 2628,1 % по итогам 2011 г. до 29,3 % в 2013 г.

Также произведем расчет показателей оборачиваемости кредиторской задолженности СООО «Домовой-РП». Данные приведены в таблице 2.7.

 

Таблица 2.7 — Показатели оборачиваемости кредиторской задолженности в 2011-2013 гг.

 

Показатели	2011 г.	2012 г.	2013 г.	Отклонение, +/-
				2012 к 2011	2013 к 2012
Среднегодовая величина кредиторской задолженности, млн р.	26913	47111	56658	20198	9547
Выручка от реализации, млн р.	49650	78420	68107	28770	-10313
Число оборотов кредиторской задолженности	1,84	1,66	1,20	-0,18	-0,46
Средний срок погашения кредиторской задолженности, дней	195,7	216,9	300,0	21,2	83,1
Разрыв сроков погашения дебиторской и кредиторской задолженности, дней	190,0	198,9	250,3	8,9	51,4

 

Примечание — Источник: данные СООО «Домовой-РП».

Как видно из таблицы 2.7, срок погашения кредиторской задолженности СООО «Домовой-РП» существенно превышает сроки погашения дебиторской задолженности, что свидетельствует об отсутствии угроз платежеспособности промышленной организации. В таблице 2.8 проведем анализ оборачиваемости и рентабельности остатков денежных средств.

 

Таблица 2.8 — Показатели оборачиваемости и рентабельности денежных средств СООО «Домовой-РП»

 

Показатели	2011 г.	2012 г.	2013 г.	Отклонение, +/-
				2012 к 2011	2013 к 2012
Оборачиваемость денежных средств, раз	4,22	3,26	2,61	-0,96	-0,65
Средний срок обращения денежных средств, дней	85,3	110,4	137,9	+12,3	+31,7
Рентабельность остатков денежных средств по прибыли от реализации, процентов	177,3	86,2	10,6	-91,1	-75,6

 

Примечание — Источник: данные СООО «Домовой-РП».

 

Как видно из таблицы 2.8, оборачиваемость денежных средств СООО «Домовой-РП» в 2011 г. составила 4,22 раза, средний срок обращения денежных средств составил 85,3 дня. Уже в 2012 г. произошло замедление оборачиваемости денежных средств до 3,26 раза, что обусловило увеличение длительности одного оборота данного элемента краткосрочных активов до 110,4 дня. В 2013 г. денежные средства СООО «Домовой-РП» совершили 2,61 оборота, средний срок обращения денежных средств составил 137,9 дня. Прослеживается неблагоприятная тенденция снижения рентабельности остатков денежных средств с 177,3 % в 2011 г. до 10,6 % в 2013 г.

 

 

2.3 Факторный анализ краткосрочных активов СООО «Домовой-РП»

 

 

Проведем факторный анализ оборачиваемости краткосрочных активов СООО «Домовой-РП». На изменение продолжительности одного оборота краткосрочных активов влияют следующие факторы: