Анализ и диагностика ФХД ОАО «Чикская птицефабрика имени 50-летия СССР»

К уст.мс. = (ОБ – КП) / ОБ,  (19)

где  К уст.мс. – коэффициент устойчивости структуры мобильных средств; ОБ – величина оборотных активов; КП – краткосрочные пассивы.

Чистый оборотный капитал –  это текущие активы, которыми располагает  организация после погашения текущих обязательств. Чистый оборотный капитал необходим для поддержания финансовой устойчивости организации, поскольку превышение оборотных средств над краткосрочными обязательствами означает, что организация не только может погасить свои краткосрочные обязательства, но и имеет резервы для расширения деятельности.

Оптимальная сумма чистого оборотного капитала зависит от особенностей деятельности организации, в частности от ее масштабов, объемов реализации, скорости оборачиваемости материальных запасов и дебиторской задолженности. Недостаток оборотного капитала свидетельствует о неспособности организации своевременно погасить краткосрочные обязательства.

7) Коэффициент обеспеченности оборотного  капитала собственными источниками – это отношение собственных оборотных средств к оборотным активам. Он показывает, какая часть оборотных активов финансируется за счет собственных источников и не нуждаются в привлечении заемных:

К СОС = (СС – ВА – У) / ОБ,  (20)

где  Ксос – коэффициент обеспеченности оборотного капитала собственными источниками, У – убытки.

При показателе ниже значения 0,1 структура баланса признается неудовлетворительной, а организация неплатежеспособной. Более высокая величина показателя (до 0,5) свидетельствует о хорошем финансовом состоянии организации, о её возможности проводить независимую финансовую политику. Следовательно, коэффициенты финансовой устойчивости взаимосвязаны факторами, определяющими их уровень и динамику. Все они ориентируют организацию на увеличение собственного капитала, при относительно меньшем росте внеоборотных активов, то есть на одновременное повышение мобильности имущества.

При этом необходимо отметить, что  нельзя «слепо» переносить международные критерии из практики западных развитых стран в российскую практику. Необходимо работать над созданием критериальной базы в России, для чего нужно применять как статистические, так и аналитические методы, причем критерии должны быть дифференцированы по отраслям, видам деятельности, регионам и организациям.

 

2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ  И

ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ОАО «ЧИКСКАЯ ПТИЦЕФАБРИКА

ИМЕНИ 50-ЛЕТИЯ СССР»

 

2.1. Общая характеристика  ОАО «Чикская птицефабрика имени

50-летия СССР»

Чикская птицефабрика, как ее упрощенно  называют в обиходе, заступила на свою трудовую вахту 23 февраля 1971 года. Предприятие всегда являлась, и остается лидером в освоении новых методов хозяйствования и новых технологий содержания птицы. Обеспечивая четверть всего валового производства яйца в области, предприятие выпускает более 50-ти ассортиментных позиций товарного яйца и продукции мяса птицы.

На продукцию фабрики существует постоянный высокий потребительский спрос. География наших клиентов обширна, она не ограничивается только Новосибирской областью и распространяется от Москвы до Дальнего Востока. Птицефабрика рассчитана на содержание 1 млн. кур-несушек, годовое производство 262 млн. штук яиц и 2800 тонн мяса птицы.

На проектную мощность фабрика  вышла в 1982 году. Но уже в 1972 году за производственные успехи она была удостоена звания «Птицефабрика  имени 50-летия СССР». С вводом в  эксплуатацию птицефабрики, в Новосибирской области полностью была решена проблема дефицита яйца.

Все данные, свидетельствуют о том, что предприятие является крупным  хозяйством Новосибирской области и России.

За анализируемый период произошло  резкое сокращение общей земельной площади, а именно сельскохозяйственных угодий. Это вызвано тем, что хозяйство отказалось от арендуемой пашни, на которых возделывались зерновые на корм птицы. Это требовало значительных затрат, так как земли находились на удаленности 17 километров. А в остальном состав земельных ресурсов остался неизменным.

Ныне предприятие обеспечивает производство более 393 млн. штук яиц  в год. Чикская продукция поступает  не только на новосибирский рынок (48-49%), но и в другие города региона: Абакан, Томск, Владивосток, Кемерово и др.

Наибольшее количество продукции  птицефабрика реализует через прямые связи.

Чикская птицефабрика сегодня является одним из самых стабильных предприятий  АПК Новосибирской области. По продуктивности и объему производства она входит в число лидеров профильных предприятий России.

ОАО «Птицефабрика имени 50-летия  СССР» представляет собой узкоспециализированное предприятие. Птицефабрика работает по принципу промышленного конвейера и производит птицеводческую продукцию равномерно в течение года. Весь производственный цикл выполняется непосредственно на предприятии.

Сегодня на фабрике работает 922 человек, непосредственно на производстве занято около 700. В анализируемый период произошло значительное увеличение среднегодовой численности работников (повышение составило 245 человек), а именно работников занятых непосредственно производством продукции птицеводства.

Изменение произошло за счет реконструкции  старого и приобретения нового оборудования, требующего наименьшего участия человека в технологическом процессе. Так же в связи с компьютеризацией цехов и здания администрации сократилась численность специалистов и служащих.

Всем сотрудникам регулярно  выплачивается заработная плата, причем размер ее считается высоким для  АПК области – в среднем 7000 рублей. Действует система ежеквартального и ежемесячного премирования, предоставления различных льгот.

В хозяйстве птицефабрики 15 зерноуборочных комбайнов. Несколько лет механизаторская  бригада помогала собирать урожай зерновых соседним хозяйствам района, взамен получая дешевое зерно, которое используется на корм птице. Собственное зерно обеспечивает 20% потребности в кормах.

Руководство птицефабрики стремится  полностью автоматизировать ручной труд. Так в настоящее время используются импортные аппараты для укладки яйца.

В динамике обеспеченность предприятия  основными средствами повышается, об этом свидетельствует увеличение показателей фондообеспеченности и фондовооруженности. Причиной является повышение стоимости основных средств на 22%, уменьшением площади на 56%% и среднегодовой численности работников на 42%, а также увеличение уровня механизации.

Основные технико-экономические  показатели деятельности ОАО «Чикская птицефабрика имени 50-летия СССР» представлены в табл. 1.

Таблица 1

Технико-экономические показатели деятельности ОАО «Чикская птицефабрика имени 50-летия СССР» за 2011 – 2012 гг.

Показатели	Значение на конец года		Отклонение, руб.	Темп роста, %
	2011 г.	2012 г.
Выручка от продажи продукциитыс. руб.	5733762	13663912	7930150	238,31
Среднесписочная численность работающих, чел.	677	922	245	136,29
Среднегодовая выработка 1 работающего, тыс. руб.	846,9	1480,9	633,9	174,86
Среднегодовая стоимость ОПФ, тыс.руб.	804650	1048057	243407	130,25
Фондоотдача, руб/руб.	7,13	13,04	5,91	182,89
Фондоемкость, руб/руб.	0,14	0,08	-0,06	57,14
Себестоимость проданной продукции, тыс. руб.	2501421	5519418	3017997	220,65
Затраты на 1 руб. реализованной продукции	0,44	0,40	-0,03	90,91
Среднегодовая стоимость оборотных средств, тыс.руб.	2355586	3960988	1605402	168,15
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств, оборотов	2,4	3,4	1,0	141,67
Продолжительность одного оборота, дней	150,0	105,8	-44,1	70,53
Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.	-1777509	-1168356	609153	65,73
Прибыль до налогообложения, тыс. руб.	550648	1305219	754571	237,03
Чистая прибыль, тыс. руб.	901681	1593821	692140	176,76
Рентабельность фондов, %	28,5	31,8	3,3	-
Рентабельность общая (экономическая), %	15,7	11,7	-4,1	-

 

Выручка от продажи товаров и продукции организации в 2012 году увеличилась по сравнению с показателем 2011 года на 7930150 тыс. руб. или на 138,31%. Это можно объяснить повышением спроса на продукцию ОАО «Чикская птицефабрика имени 50-летия СССР», и как следствие, ростом продаж организации.

Себестоимость проданных товаров также увеличилась, но более низкими темпами, чем выручка от продажи, - на 120,65%.

Обозначенные выше положительные  тенденции обусловили получение  и стабильный рост прибыли от продаж организации в 2012 году на 609153 тыс. руб. в сравнении с 2011 годом.

Положительным моментом в деятельности организации является и устойчивый рост производительности труда за исследуемый период. Так, в 2011 году она составляла 846,9 тыс. руб. на человека, а в 2012 году выросла до 1480,9 тыс. руб. на человека. В первую очередь это объясняется значительным увеличением выручки от продаж при увеличении среднесписочной численности работников на 2457 человек или 36,29%.

Кроме того, об эффективности деятельности организации в 2012 году свидетельствует динамика следующих показателей: увеличение фондоотдачи на 5,91 или 82,89% и снижение фондоемкости на 0,06 руб. или 42,86%, что говорит об увеличении эффективности использование основных фондов; снижение суммы затрат на рубль реализованной продукции на 0,03 руб. или 9,09%; увеличение коэффициента оборачиваемости оборотных средств на 1 оборот и снижение продолжительности одного оборота на 44 дня свидетельствуют об эффективности использования оборотных средств в организации; рентабельность основных и оборотных фондов организации увеличилась на 3,3%.

Чистая прибыль организации  увеличилась в 2012 году по сравнению с 2011 годом на 692140 тыс. руб. или 76,8%, экономическая рентабельность при этом снизилась на 4,1%. Снижение экономической рентабельности обусловлено тем, что темп прироста выручки от продажи превышает темп прироста чистой прибыли организации в 2012 году.

Таким образом, приведенные основные экономические показатели деятельности ОАО «Чикская птицефабрика имени 50-летия СССР» показывают, что в 2011 – 2012 годах организация обладала высокой деловой активностью и ее деятельность была достаточно эффективной.

2.2. Анализ имущества  организации и источников его  формирования

Анализ имущества организации  и источников формирования имущества представлен в таблице 2.

Таблица 2

Структура и динамика имущества и источников его формирования

ОАО «Чикская птицефабрика имени 50-летия СССР» за 2011 – 2012 гг.

Наименование показателя	Сумма, тыс. руб.		Удельный вес, %		Изменение (2012-2011 гг.)
	2011 г.	2012 г.	2011 г.	2012 г.	суммы, тыс. руб.	структуры, %	темп роста, %
Нематериальные активы	11215	9290	0,29	0,15	-1925	-0,14	82,84
Основные средства	804650	1046057	20,78	16,44	241407	-4,33	130,00
Отложенные налоговые  активы	447993	920285	11,57	14,47	472292	2,90	205,42
Прочие внеоборотные активы	253497	424541	6,55	6,67	171044	0,13	167,47
Итого внеоборотные активы	1517355	2400173	39,18	37,73	882818	-1,45	158,18
Запасы и НДС	986272	2027223	25,47	31,87	1040951	6,40	205,54
Дебиторская задолженность	522178	608418	13,48	9,56	86240	-3,92	116,52
Денежные средства	211167	545456	5,45	8,57	334289	3,12	258,31
Прочие оборотные активы	635969	779891	16,42	12,26	143922	-4,16	122,63
Итого оборотные активы	2355586	3960988	60,82	62,27	1605402	1,45	168,15
БАЛАНС	3872941	6361161	100,00	100,00	2488220	0,00	164,25
Собственный капитал	2181001	3774822	56,31	59,34	1593921	3,03	173,08
в том числе:
Уставный капитал	1000100	1000100	25,82	15,72	0	-10,10	100,00
Резервный капитал	0	48619	0,00	0,76	48619	0,76
Нераспределенная прибыль	1180901	2726103	30,49	42,86	1545202	12,36	230,85
Долгосрочные обязательства	17092	210460	0,44	3,31	193368	2,87	1231,34
Кредиторская задолженность	1184788	1759577	30,59	27,66	574789	-2,93	148,51
Прочая задолженность	490060	616302	12,65	9,69	126242	-2,96	125,76
БАЛАНС	3872941	6361161	100,00	100,00	2488220	0,00	164,25

 

В структуре стоимости имущества  отражается специфика деятельности организации. Изменение структуры стоимости имущества произошло в сторону увеличения удельного веса в нём оборотных средств. Несмотря на рост мобильности имущества, организации необходимо оценить причины и обоснованность сдвигов в его структуре.

В рассматриваемой организации валюта баланса увеличилась за период на 64,25% и составила на конец 2012 года 6361161 тыс. руб., внеоборотные активы увеличились на 58,18%, или на 882818 тыс. руб., оборотные активы – на 68,15%, или на 1605402 тыс. руб. Положительной оценки заслуживает увеличение основных средств организации на 241407 тыс. руб. или на 30% за счёт увеличения площади складских помещений и приобретения транспортного средства.

Денежные средства на счетах организации значительно увеличились (в 2,58 раза), что обусловлено своевременными расчётами дебиторов с ОАО «Чикская птицефабрика имени 50-летия СССР» в 2012 году. В этой же связи удельный вес дебиторской задолженности снизился на 3,92% – что связано с повышением эффективности работы с дебиторами по возврату долгов в отчётном периоде.

Анализируя структуру  пассива баланса, следует отметить, как положительный момент, высокую долю собственного капитала и резервов, т.е. собственных источников формирования имущества организации, кроме того, эта доля в источниках средств увеличилась с 56,31% до 59,34%. При этом уставный капитал организации остался без изменения, резервный капитал в 2012 году увеличился на 48619 тыс. руб., нераспределенная прибыль организации в 2012 году также увеличилась по сравнению с 2011 годом на 1545202 тыс. руб. или 130,85%.

Долгосрочные обязательства  ОАО «Чикская птицефабрика имени 50-летия СССР» в 2012 году составили 210460 тыс. руб., увеличившись по сравнению с 2011 годом более чем в 12 раз. Значительное повышение долгосрочных обязательств связано с увеличением суммы отложенных налоговых обязательств организации в 2012 году. Положительной оценки заслуживает снижение доли кредиторской задолженности с 30,59% до 27,66%.

Сопоставляя структуры изменений  в активе и пассиве, можно сделать  выводы о том, через какие источники и основном был приток новых средств и в какие активы эти новые средства в основном вложены.

Прирост новых средств произошел  преимущественно за счет долгосрочных займов и кредитов, прирост составил 1131,3%, или 193368 тыс. руб., но в последующих периодах этих источников может не быть, по крайней мере, в прежних размерах.

Таким образом, более сбалансированная политика формирования имущества в 2012 году привела к улучшению финансового состояния ОАО «Чикская птицефабрика имени 50-летия СССР».